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05.07 news

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發表於 7/5/2020 09:11 | 顯示全部樓層 |閱讀模式

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2020-05-07(周四)
时间
国家地区
指标
前值
预测值
公布值
重要性
利多 利空
解读
05:00


巴西5月Selic利率(%)
3.75
3.25
3
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--
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05:00


韩国4月外汇储备(亿美元)
4002.1
--
4039.8
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--
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06:30


澳大利亚4月AIG/CBA服务业表现指数
38.7
--
27.1
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--
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07:00


韩国3月经常帐(亿美元)
64.09
--
62.32
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--
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07:50


日本4月基础货币年率(%)
2.8
--
2.3
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--
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--日本4月基础货币额(万亿日元)
509.8
--
529.2
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--
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09:30


澳大利亚3月商品及服务贸易帐(亿澳元)
43.61
60
待公布
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--
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--澳大利亚3月进口月率(%)
-4.3
--
待公布
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--
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--澳大利亚3月出口月率(%)
-4.7
--
待公布
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--
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09:45


中国4月财新服务业PMI
43
50.1
待公布
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--
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09:45


中国4月财新综合PMI
46.7
--
待公布
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10:30


中国4月贸易帐-人民币计价(亿元)
1394.2
395
待公布
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--
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--中国4月进口总额-人民币计价(亿元)
11532.4
--
待公布
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--中国4月出口年率-人民币计价(%)
-3.5
-14.1
待公布
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--中国4月出口总额-人民币计价(亿元)
12926.6
--
待公布
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--
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--中国4月进口年率-人民币计价(%)
2.4
-12.2
待公布
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--
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11:00


中国4月贸易帐-美元计价(亿美元)
199.3
86.8
待公布
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--中国4月出口总额-美元计价(亿美元)
1851.5
--
待公布
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--
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--中国4月出口年率-美元计价(%)
-6.6
-11
待公布
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--中国4月进口总额-美元计价(亿美元)
1652.5
--
待公布
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--
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--中国4月进口年率-美元计价(%)
-1
-10
待公布
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--
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13:45


瑞士4月未季调失业率(%)
2.9
3.4
待公布
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--
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--瑞士4月季调后失业率(%)
2.8
3.4
待公布
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--
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14:00


英国5月央行基准利率(%)
0.1
0.1
待公布
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--
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--英国5月央行资产购买规模(亿英镑)
6450
6450
待公布
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--
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--英国5月央行企业债购买规模(亿英镑)
100
--
待公布
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--
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14:00


德国3月季调后工业产出月率(%)
0.3
-7.4
待公布
star_3.png
--
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--德国3月工作日调整后工业产出年率(%)
-1.2
-8.9
待公布
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--
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14:45


法国3月贸易帐(亿欧元)
-52.24
--
待公布
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--
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--法国3月出口(亿欧元)
423.6
--
待公布
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--
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--法国3月进口(亿欧元)
475.8
--
待公布
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14:45


法国3月工业产出月率(%)
0.9
-13.4
待公布
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--
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--法国3月制造业产出年率(%)
-1.5
--
待公布
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--
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--法国3月制造业产出月率(%)
0.9
-16
待公布
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--
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--法国3月工业产出年率(%)
-1.4
-11.1
待公布
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--
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14:45


法国第一季度工资季率初值(%)
0.2
--
待公布
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14:45


法国3月经常帐(亿欧元)
-38
--
待公布
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--
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15:00


瑞士4月外汇储备(亿瑞郎)
7656.3
--
待公布
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15:30


英国4月Halifax季调后房价指数年率(%)
3
--
待公布
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--
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--英国4月Halifax季调后房价指数月率(%)
0
--
待公布
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--
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15:30


德国4月Markit建筑业PMI
42
--
待公布
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16:00


中国4月外汇储备(亿美元)
30606.3
30560
待公布
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16:00


意大利3月季调后零售销售月率(%)
0.8
-15
待公布
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--
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--意大利3月零售销售年率(%)
5.7
--
待公布
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16:30


中国香港4月外汇储备(亿美元)
4375
--
待公布
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17:00


新加坡4月外汇储备(亿美元)
2791
--
待公布
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--
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17:00


希腊2月失业率(%)
16.4
--
待公布
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--
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19:30


美国4月挑战者企业裁员年率(%)
266.9
--
待公布
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--
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--美国4月挑战者企业裁员人数(万)
22.23
--
待公布
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20:30


美国第一季度非农生产力初值(%)
1.2
-5.5
待公布
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--美国第一季度非农单位劳动力成本初值(%)
0.9
4.5
待公布
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--
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20:30


美国截至5月2日当周初请失业金人数(万)
383.9
300
待公布
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--美国截至4月25日当周续请失业金人数(万)
1799.2
1980
待公布
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--美国截至5月2日当周初请失业金人数四周均值(万)
503.3
--
待公布
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--
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21:00


俄罗斯截至5月1日当周黄金与外汇储备(亿美元)
5698
--
待公布
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21:45


美国截至5月3日当周彭博消费者信心指数
39.5
--
待公布
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22:00


加拿大4月IVEY季调后PMI
26
--
待公布
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--加拿大4月IVEY未季调PMI
28.2
--
待公布
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22:30


美国截至5月1日当周EIA天然气库存(亿立方英尺)
700
1088.9
待公布
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 樓主| 發表於 7/5/2020 09:14 | 顯示全部樓層
启动牛市才是发钱
股市早8点 老沙自媒体
2020年5月7日(周四)
每日大道正道消息
  ▉美股涨跌不一
  黄金跌破1700
  道指跌218.45点,或0.91%,报23664.64点;
  纳指涨45.27点,或0.51%,报8854.39点;
  标普跌20.02点,或0.70%,报2848.42点。
  黄金期货跌22.10美元,跌幅1.3%,收于每盎司1688.50美元。
  原油期货跌57美分,跌幅2.3%,收于每桶23.99美元。
启动牛市才是发钱
(沙:1、如图,道指是尾盘“跳的水”。
  2、苹果股价已连续两日收于每股300美元上方。
  3、今日《证券时报》有报道:《美股散户跑步进场,多家经纪商一季度交易量创纪录》。
  4、昨欧洲股市涨跌不一。欧洲斯托克50指数跌幅1.14%。韩国股市昨涨近2%,而日本股市昨大跌近3%。
  5、黄金跌破每盎司1700美元的主要原因是美元走强。)

  ▉美元指数突破100
  今晨离岸人民币7.13
启动牛市才是发钱  (沙:有分析称,在史上最糟糕的就业数据公布之前,美欧投资者未雨绸缪,提前抛售其他资产,以持有美元现钞!)

  ▉伊朗突然改变货币
  1万旧币换1个新币
  来源:新华社、央视新闻、环球时报
  伊朗议会4日批准,伊朗官方货币由里亚尔(Rial)变更为土曼(Toman),1土曼相当于10000里亚尔。
(沙:曾记得俄罗斯在上世纪末宣布,从1998年起俄罗斯改用新货币,即以1000旧卢布兑换1个新卢布。若以兑换美元计,旧卢布贬值了数千数万倍!)

  ▉昨A股五月开门红
启动牛市才是发钱 (沙:1、两市总成交7211亿元,属难得一见的“放量上涨”!
  2、不含当日上市新股,昨日可交易A股中,上涨个股有2966只,占比80.25%,下跌个股有623只,平盘个股108只。其中,收盘股价涨停的有106只,跌停股有64只。
  3、半导体板块走势活跃,食品板块发力拉升,苹果概念大幅走高,IDC概念群体上扬……
  4、注意到科创板100只股票全线飘红,涨幅10%以上的比比皆是!)

  ▉昨主力资金净流出26亿元
  但尾盘净流入58亿元
  昨沪深两市主力资金开盘净流出84.61亿元,尾盘净流入58.02亿元,两市全天资金净流出25.8亿元。
(沙:注意到尾盘大举净买入!
启动牛市才是发钱
启动牛市才是发钱
  ▉昨北向资金净买入11亿元
  已连续6日净买入
  5月6日北向资金合计买入成交513.45亿元,卖出成交502.05亿元,合计成交额1015.50亿元。全天成交净买入11.40亿元,其中,沪股通净卖出23.21亿元;深股通净买入34.61亿元。
(沙:注意到北向资金已连续6个交易日净买入!
启动牛市才是发钱
  ▉新基金吸金超6200亿
  七成是权益产品
  今年以来,新基金继续上演发行盛宴,唱主角的是权益类基金。Wind资讯数据显示,截至5月6日,今年以来已成立新基金425只,募集规模合计6295.35亿元,平均单只基金成立规模为14.81亿元。其中,股票型和混合型基金发行数量分别达到93只和162只,这两类权益基金募集规模分别为1163.94亿元和3145.52亿元,合计4309.46亿元,占新基金募集规模的68.45%。
  (沙:1、所谓“权益产品”用小散听懂的话、通俗地讲,就是可以买股票的产品。
  2、“今年以来”是把4月份也算进去了,其实4月份新基金“吸金”并不多,还应看5月份是否有更多的新基金成立并“跑步进场”!)

老沙的感觉
  ▉在俺老沙看来,解决世界经济衰退的唯一方法,就是靠股市泡沫!尤其是在当下!别无他法!别无选择!
  ▉美国2008年这么干,不排除今年还这么干!现如今美股其实距离、历史最高点并不遥远!
  ▉君不见美国散户正跑步进场,多家券商一季度交易量创纪录!标普已从底部涨上来30%,苹果股价又到了300美元!川普竞选连任前后,美股再创历史新高并非不可能!
  ▉A股会不会突然启动?股市这“第四驾马车”会不会马上起跑?目前看仅现蛛丝马迹,短视者仍惊恐于“倒闭潮”,圈钱仍是“套马索”!
  ▉发新股是在圈钱!
  发特别国债是借钱!
  启动牛市才是发钱!
  ▉▉▉▉▉▉▉▉
 樓主| 發表於 7/5/2020 09:15 | 顯示全部樓層

一、热点信息

1、【投产进入高峰期、中电联建议放宽风电并网期限】


   近日,中电联电力统计与数据中心发布《2020年一季度全国电力供需形势分析预测报告》。《报告》显示,一季度,全国新增发电装机容量1356万千瓦,新增非化石能源发电装机容量709万千瓦,占新增发电装机总容量的52.3%。值得注意的是,纳入行业投资统计体系的主要电力企业风电投资281亿元,同比增长185.9%,占一季度全国主要电力企业合计完成投资的29.2%。中电联还针对缓解电力企业经营压力提出了相关建议,包含建议对《关于完善风电上网电价政策的通知》中关于“陆上风电2020年底投产、海上风电2021年底投产”的时限要求延期6个月左右等。


另外,上月底财政部下发《关于延续西部大开发企业所得税政策的公告》,公告提到,自2021年1月1日至2030年12月31日,对设在西部地区的鼓励类产业企业减按15%的税率征收企业所得税。根据之前发布的《西部地区鼓励类产业目录》,甘肃省、青海省、宁夏回族自治区、新疆维吾尔自治区四省风力发电场建设及运营属于鼓励类,可享受上述所得税优惠政策。


政策扶持利好不断,加上行业抢装年逻辑不变,机构预计,随着国内疫*情缓解,交通运输开始恢复,风电上下游产能逐渐恢复至满产,预计二季度风电装机量将大幅提升至7-10GW,环比增长190%-300%,预计全年风电装机有望达到35GW,同比增长36%左右。相关上市公司:操作上,风电加速投产,产业链中整机环节弹性大、零部件环节业绩高增,可关注金风科技(002202)、金雷股份(300443)等。


2、【华为鲲鹏产业构建加速、产业链核心伙伴受益】


   中国软件国际公司近日与华为软件技术有限公司、重庆西永综合保税区管理委员会签署战略合作协议,在重庆西永微电子产业园区共同打造鲲鹏计算产业生态重庆中心。受消息影响,中国软件国际涨超13%。


2019年以来,鲲鹏产业生态联盟及鲲鹏生态创新中心在多地陆续成立。据不完全统计,截至2020年3月37日,鲲鹏计算产业联盟及鲲鹏产业生态创新中心已在北京、上海、天津、重庆4个直辖市及吉林、山东、山西等15个省落地。而在华为宣布2020年将投入2亿美元、开拓万亿级的计算产业大蓝海后,近期,广西、浙江、河南、武汉、成都、深圳等地抛出了推动鲲鹏计算产业发展的大动作,华为鲲鹏计算生态构建呈现加速态势。


可关注华为鲲鹏产业链概念股,如:相关上市公司:用友网络(600588)荣摘“华为云生态合作最佳实践伙伴”、“鲲鹏生态合作最佳实践伙伴”双项殊荣的华为云战略级合作伙伴;东华软件(002065)子公司拟设立宁波鲲鹏计算生态创新中心;神州数码(000034)华为鲲鹏产业链核心合作伙伴。


3、【棚改专项债将恢复发行、相关公司有望引发关注】


   据媒体报道称,棚改专项债将恢复发行,部分地方已在梳理棚改专项债项目清单。监管部门对本次棚改专项债提出三个要求,一是此次棚改专项债仅支持已开工项目,且不得用于货币化安置项目。二是棚改项目必须纳入年度棚改计划任务。三是棚改项目信息与相关材料要件信息一致,如立项批复、用地预审、“一案两书”等。


据wind数据显示,2019年棚改专项债发行0.7万亿,占全国专项债发行规模的三分之一,是发行规模最大的专项债种类。不过由于棚改专项债形成的实物工作量有限以及对投资拉动不足,监管部门要求今年1.29万亿提前批专项债不得用于棚改领域。根据最新监管政策,后续1.21万亿专项债额度中将有部分投向棚改领域,棚改专项债最快将于6月发行,相关涉及棚改类项目公司有望最先受益。相关上市公司:深振业A(000006)成立棚改公司积极参与棚改、代建项目,争取以此创造新的利润增长点,目前已有项目跟进。城建发展(600266)京城棚改标杆,公司棚改项目8个,总规划建筑面积687.96万平方米,总投资额预计1034亿元。富煌钢构(002743)受益装配式建筑推广,公司进入地方棚改装配式住宅市场,打开未来成长空间。


4、【特斯拉发表混合电池新成果、锂需求有望放量】


  特斯拉通过旗下加拿大电池研究小组,在世界著名期刊《焦耳》4月刊上,以用锂金属代替石墨循环化成锂离子/锂金属混合电池为题,发表了有关锂离子/锂金属混合电池的最新研究结果,未来可以应用到生产增程式纯电动汽车之上。


在特斯拉电池研究小组发布的新论文中表示,新型电池融合了锂离子电池的寿命优势和锂金属电池的高能量密度:“增加电池的能量密度将降低电动汽车的成本并实现更长的续航里程。用锂金属代替传统锂离子电池中的石墨阳极会大大增加能量密度。随着预计锂金属需求有望进步一放量。相关上市公司:科达洁能(600499)2017年在原有负极材料相关业务的基础上,通过股权收购的方式持有我国盐湖卤水提锂领域领军企业蓝科锂业43.58%的股份,继而围绕蓝科锂业布局碳酸锂深加工及贸易等相关业务,锂电材料业务初具雏形。久吾高科(300631)完成了盐湖卤水膜法提锂的中试,实现了较好的效果,已积极进入产业化推广阶段。


二、个股公告

【股票复牌】

  • 暴风集团 300431:因无法在法定期限内披露定期报告 股票复牌

  • 金洲慈航 000587:变更为“*ST金洲” 股票复牌

  • 神雾环保 300156:将于6月30日前披露公司2019年年度报告 股票复牌

  • 重庆百货 600729:本次要约收购已经实施完毕 股票复牌


【股票停牌】

  • 华懋科技 603306:控股股东筹划重大事项 继续停牌


【合同中标】

  • 高能环境:中标呼伦贝尔市海拉尔区项目

  • 中曼石油:全资子公司签订石油装备销售合同

  • 汇嘉时代:全资子公司签订2000万元施工合同


【重大事项】

  • 华懋科技 :控股股东筹划重大事项 于2020年5月7日停牌

  • 四维图新:子公司中寰卫星与一汽解放等共同成立合资公司

  • 光华科技:与中兴通讯股份有限公司签署合作框架协议

  • 以岭药业:连花清瘟胶囊获得新加坡注册批文

  • 国恩股份:拟以2亿元投建20条熔喷无纺布生产线项目


【增持回购】

  • 包钢股份:控股股东拟增持20-40亿元公司股份

  • 南京高科:拟以3亿元-9亿元增持南京银行股份

  • 中国外运:公司控股股东拟增持公司不低于6000万元A股股票

  • 和邦生物:拟以集中竞价交易方式回购3-6亿元公司股份

  • 祥和实业:拟5000万元至1亿元回购股份

  • 阳光照明:已耗资1.56亿元回购2.72%股份


【利空公告

  • 金洲慈航:变更为“*ST金洲” 股票复牌

  • 维维股份:因涉嫌信息披露违法违规,证监会决定对公司立案调查

  • 天龙集团:公司持股5%以上股东拟减持不超6%股份

  • 科创新源:持股5%以上股东拟减持不超5.16%

  • 振江股份:股东拟合计减持不超3%股份

  • 王子新材:持股 5%以上股东拟减持不超3%股份

  • 金健米业:控股股东拟减持不超2%股份

  • *ST 飞乐:股东集中竞价被动减持不超2%股份

  • 桃李面包:多名股东拟合计减持不超1.88%公司股份

  • 康德莱:股东拟减持不超1.6206%股份

  • 博天环境:股东拟减持不超1.51%股份

  • 菲利华:实际控制人、董事拟减持不超过1.21%股份

  • 北方稀土:股东拟集中竞价减持不超1%股份

  • 石化油服:股东拟减持不超1%股份

  • 至纯科技:两股东拟合计减持不超0.9194%股份

  • 恒通股份:持股 5%以上股东拟集中竞价减持不超0.7%股份



三、热点要闻

○ 5月6日,北向资金合计净流入约11.40亿其中沪股通净流出约23.21亿,深股通净流入约34.61亿。(注:这是港交所披露的数据,大家不要再拿普通软件网站的数据来说这不准了!一般财经网站及软件都把尾盘申报的数据加进来了,实际上,尾盘申报很多是没有成交的!)

小结:北向资金呈净流入,整体流入力度不大。周三北向资金大额流入个股主要集中在消费及医药板块。

○  央行力挺!科技板块又迎新消息

央行上海总部:鼓励金融机构加大对集成电路、生物医药、人工智能等重点领域信贷支持 。(界面新闻)

小结:消息对科技板块偏利好,高科技不断获支持,对行业来说是大利好。但近日科技股反弹涨幅不小,关注它们的持续性;行情弱势的情况下,也要多注意风险!

○   工信部批复集成电路封测创新中心 工信部近日批复组建国家集成电路特色工艺及封装测试创新中心。创新中心将集聚产业链上下游资源,构建以企业为主体,产学研相结合的创新体系,突破集成电路特色工艺及封装测试领域关键共性技术。(证报)

小结:消息对集成电路偏利好,适当相关板块的反应。但部分个股近期涨幅较大,宜多注意风险!

国常会:再提前下达1万亿元专项债新增限额国常会,推出和进一步完善相关政策,加大稳企业保就业力度。会议要求,在年初已发行地方政府专项债1.29万亿元基础上,再提前下达1万亿元专项债新增限额,力争5月底发行完毕。(证报)

小结:消息偏利好,助力经济对市场来说是一个全局性的好事,关注市场的反应。

刚刚,欧美股市小涨小跌
今晚外围市场气氛良好。截止发稿时,欧美股市小涨小跌;英法德三大指涨跌不一,美股三大指则全线小涨。

小结:欧美市场气氛良好,只要美股和某普半夜不突发消息,对A股影响不大。

题材资

○ 据报道,全球硅晶圆出货逆势增长,产业景气谷底已过。

相关概念股比如:中环股份、上海新阳、沪硅产业、晶盛机电等

○ 苹果推出新一代笔记本电脑,零部件需求有望提升。

相关概念股比如:传艺科技、长盈精密、欣旺达、春秋电子等

○ 据证报消息,工信部批复集成电路封测创新中心,国产化或提速。

相关概念股比如:长电科技、通富微电、华天科技、深南电路等

○ 自主新型稀土储氢合金生产线正式运转,为我国首条。

相关概念股比如:鸿达兴业、中国宝安等

○ 最新统计数据显示,Linux操作系统市场占有率大幅提升。

相关概念股比如:创意信息、浙大网新、中国软件、湘邮科技等

新股新债申购

○豪美新材:申购代码002988,顶格申购需配市值23.00万元,申购上限2.30万股,申购价格10.94元,公司主营铝合金型材和系统门窗。























行业利好影响个股


1、互联网医疗前景广阔,领军企业发展可期,相关个股:创业慧康(300451)、卫宁健康(300253)。

2、一季报顺利收官,高端酒龙头业绩如期兑现,相关个股:五粮液(000858)、泸州老窖(000568)。

3、中芯国际回归A股,加速设备与材料在内的半导体产业国产化进程,相关个股:长川科技(300604)、北方华创(002371)。

4、大基金二期完成首投,装备领域或成关注热点,相关个股:东山精密(002384)、卓胜微(300782)。


个股公告精选


1、和邦生物(603077):公司拟以集中竞价交易方式回购公司股份,回购股份资金总额不低于3亿元,不超过6亿元。回购价格不超过2.18元/股。

2、顾家家居(603816):4月份公司通过集中竞价交易方式累计回购183.24万股,占公司总股本的0.30%,成交总金额为6767.81万元。截至4月30日,公司已累计回购股份883.77万股,占公司总股本的1.47%,最高成交价为48.60元/股,最低成交价为32.49元/股,成交总金额为3.32亿元。

3、中曼石油(603619):公司全资子公司中曼石油装备集团有限公司与埃及中萨钻井公司签订了石油装备销售合同,合同金额为2873.03万美元(约合2.04亿人民币),约占公司2018年营业收入的14.68%。

4、德宏股份(603701):公司收到一汽吉林首次正式下发的R8项目500台发电机调件任务单,公司将根据交付时间及时组织安排生产。本次批量供货订单是公司成为一汽吉林供货商后首次接到其乘用车发电机批量订单,是公司开拓乘用车市场的新突破,将对公司今后拓展乘用车市场产生积极影响。

5、包钢股份(600010):公司控股股东包钢集团计划未来12个月内通过上海证券交易所交易系统增持公司股份,金额不低于20亿元、不高于40亿元。



 樓主| 發表於 7/5/2020 09:21 | 顯示全部樓層
一组重要数据,透露半导体、科创板爆发原因!

一季度,全国规模以上工业企业利润下降36.7%。
深市公司净利润同比下降25.8%。
科创板公司净利润增长14%,扣非净利润下降13%。
半导体行业,以半导体50ETF 10大成分股为例,这10家公司一季度平均净利润同比增长80%
因此,从业绩看,半导体>科创板>深市>全国工业平均。
半导体就是工业学校的学霸!

 樓主| 發表於 7/5/2020 09:22 | 顯示全部樓層
鹏鼎控股,4月份营收超预期,消费电子加速恢复

有人问消费电子,刚好我关注的鹏鼎控股发布了最新数据,所以再分析一下。

鹏鼎控股今天最新发布4月营收22.63亿,同比+42.3%,环比+20.6%。

这是超预期的营收表现,也体现着消费电子受疫情影响之后快速和加速恢复。

1.公司2020 年一季度,实现营收 39.69 亿,其中 1-3 月营收分别为 15.15 亿、5.78亿、18.77 亿,同比-8.95%、-42.30%、19.40%,1-2 月营收下降主要系春节假期较往年提前以及疫情影响,导致公司开工率不足,而 3 月份生产正常进行后营收有较好增长,最终公司 1Q20 营收仅同比下降 6.31%。公司 4 月份实现营收22.64 亿,同比增长 42.33%,环比增长 20.62。说明公司从3月份开始快速恢复,从4月开始加速恢复。

2.今年上半年,苹果SE2,安卓系列的华为P40、小米10,这是消费电子的一次小高潮,帮助消费电子在二季度迎来加速复苏。下半年四季度,苹果5G新款旗舰,以及华为mate系列mate40将发布,帮助消费电子在2021年迎来全年放量的概率很大。

关于消费电子个股,中线龙头今年最看好蓝思科技,鹏鼎控股。长线立讯精密。之前都分析过了。

蓝思科技,5G手机基本都是用前后玻璃盖板,这是蓝思科技的增量部分。

鹏鼎控股,PCB龙头,一季度超预期,二季度有望继续超预期,准备要创新高了。

$蓝思科技(SZ300433)$ $鹏鼎控股(SZ002938)$ $立讯精密(SZ002475)$ @今日话题

 樓主| 發表於 7/5/2020 09:22 | 顯示全部樓層
闻泰科技推29.3亿股权激励计划,考核目标:5年内营收千亿





5月6日消息,闻泰科技今日推出巨额股权激励计划。据了解,该股票期权激励计划的行权期和限制性股票激励计划解除限售期均长达5年,且预留了20%。

闻泰科技此次激励计划覆盖面非常广,包括董事、高级管理人员、中层管理人员及核心技术(业务)骨干1724人,拟授予的权益总计2562.92万股,占公司股本2.28%。按照5月6日的收盘价114.25元计算,股票市值29.3亿元。

考核目标:5年内营收千亿。闻泰科技在2019年营收达到415.8亿。

此前,闻泰科技发布一季报,一季度营收113.4亿,同比增长132.06%;净利润6.35亿,同比增长1379.54%,然后高开涨停。天风证券继续给予目标价210元。一季度业绩超预期,看好2020年手机ODM+半导体双翼齐飞。

$闻泰科技(SH600745)$

 樓主| 發表於 7/5/2020 09:23 | 顯示全部樓層
复盘和行业分析:


1.跳空高开买入法
近期有业绩大增的跳空高开买入法,不完全统计,我观察到的主要有安集科技、长电科技、闻泰科技、世运电路、浪潮信息、德赛西威、小熊电器、盐津铺子、安井食品、鹏鼎控股,浙江鼎力,昭衍新药、健帆生物,捷捷微电,紫光国微,华天科技,晶方科技,胜宏科技,卓胜微,华润微,等。

它们主要集中在科技股,半导体,消费,医药等行业,这些都是牛股辈出的,大家要关注这些方向。
其中,近期最经典的就是安集科技,4月22日跳空高开之后我就讲了,并且有几次划重点有该股,今天又暴涨20%涨停。安集科技,一季度净利润增长426%,而且是筹码高度集中,机构控盘,今天涨停机构加仓。这只股的走势,可以参考江山欧派,去年我讲了该股之后成为中线妖股。



2.关于科创板
为什么科创板暴涨?我昨天也提到了,就是业绩增长。科创板的业绩要好于深市的业绩,也远远好于全国规模工业的平均水平。更重要的是,就像安集科技一样,科创板有很多股票都是机构控盘了。



3.关于半导体
我昨天讲了一个很硬的逻辑:当一个行业景气爆发的时候,它的上游更加爆发。所以重点关注半导体的上游,就是半导体设备,半导体材料。

半导体设备,卖铲子的公司,就是北方华创、中微公司。这是长线,这几年内要多次创新高。

半导体材料,最近比较火的就是光刻胶,硅。容大感光是本轮的科技股龙头,类似晶方科技。沪硅产业是新上市的新股,处在风口上被爆炒。长期来看,长线最看好的还是雅克科技,安集科技,它们两个都是国家大基金在半导体材料领域投资的平台,都是要创新高的。还有至纯科技,今天有减持公告,但是预计影响不大,不影响长期向上走势。



4.关于消费电子
鹏鼎控股今天最新发布4月营收22.63亿,同比+42.3%,环比+20.6%。4月份营收显著超预期,说明消费电子在加速复苏。消费电子方向,今年最看好的中线股市蓝思科技、鹏鼎控股,拿好就行了。持有其他消费电子的,找机会换这两个。
今日重点,
短线 寒锐钴业,容大感光。
长线 闻泰科技,鹏鼎控股等。


科技股即将批量创新高之际,可以做T或者继续持股。科技股暴涨几天,今天所有人都吹科技股了。高开太多反而不好,持有科技股的,冲高不涨停可以T出,盘中再找机会接回来。不管是做长线还是短线,只有低开不多的时候才是好机会,哪个低开就可以低吸,比如今天安集科技低开一两个点,开盘直接低吸就是20多点的大肉。


$寒锐钴业(SZ300618)$ $容大感光(SZ300576)$ $蓝思科技(SZ300433)$



 樓主| 發表於 7/5/2020 09:25 | 顯示全部樓層
600028中国石化燕山石化应用氢调法新技术在聚丙烯装置上直接产出熔喷专用料,并在其新建的熔喷布生产线上试用成功,顺利产出熔喷无纺布。新技术填补国内空白,使燕山石化熔喷料产能成倍放大
【 时间:2020/5/7 7:39】



中国石化开发 熔喷料生产新技术
作者:

2020-05-07 07:11来源:中国证券报·中证网


  5月6日,中国证券报记者从中国石化新闻办获悉,中国石化燕山石化应用氢调法新技术
在聚丙烯装置上直接产出熔喷专用料,并在其新建的熔喷布生产线上试用成功,顺利产出熔
喷无纺布。新技术填补国内空白,使燕山石化熔喷料产能成倍放大。

  据介绍,新技术因生产程序化繁为简,且采用大装置生产,单套装置日产量可达200吨
至250吨,大幅提升了生产效率,将有效缓解疫情期间口罩原料供应紧张难题。经相关检测
机构性能测试,使用这种熔喷专用料生产出的熔喷无纺布具有洁净度高、强度大、无异味等
特点,制成的KN95等高品质口罩佩戴更为舒适,市场前景良好。

  2020年2月9日,燕山石化接到中国石化集团公司指令,要求尽快恢复熔喷专用料生产,
将口罩生产原料供应作为重中之重。燕山石化迅速组织精干力量,开展配方研究、测试分析
和放大试验等工作,筛选助剂配方,优化产品性能,先后进行了10余次小试试验,于2月10
日成功研发出熔喷无纺布专用料配方,并在该公司合成树脂厂第一聚丙烯装置产出熔喷料基
料。同时,紧急“复活”了旗下的北京燕山和成橡塑新材料有限公司的一条设计能力为日产
5吨的挤出机生产线。

  然而,传统降解法熔喷专用料因技术局限造成的产能不足问题,仍然严重制约着熔喷无
纺布的生产。为切实保证熔喷无纺布生产原料的稳定供应,燕山石化积极组织科研和生产力
量,就“应用氢调法在聚丙烯装置上直接产出熔喷专用料”这一课题进行艰苦攻关,相继进
行了多次小聚合试验、技术方案论证,并完成相关适应性改造和工业试产,产出合格的熔喷
专用料产品。该项技术使燕山石化熔喷料产能成倍放大,充分发挥了其在熔喷布生产全产业
链的特殊优势,不仅确保了原料的自产自足,并且可直接供应市场。

  目前,燕山石化聚丙烯装置已累计生产氢调法聚丙烯熔喷专用料超过1300吨,可助力增
产13亿只医用平面口罩。(刘杨)
 樓主| 發表於 7/5/2020 09:25 | 顯示全部樓層
稀土:(1)5月1日,据新华社消息,中国科学院包头稀土研发中心孵化的包头中科轩达新能源科技有限公司(下称中科轩达)成功建设了一条新型稀土储氢合金电极材料生产线,并于近日投产运行。中科轩达通过两年多的研发,攻克了产品组分控制和结构调控等关键技术,打破了国外的技术垄断。此次投产的新型稀土储氢合金电极材料生产线,可产出具有高容量、低自放电和低温等特点的镍氢动力电池,为混合动力汽车、氢燃料电池以及固态储氢等提供高性能关键材料。(2)去年全球稀土资源储量为1.2亿吨,中国储量为4400万吨,占比36.67%,为全球第一;全球稀土矿产量为21万吨,中国稀土矿产量为13.2万吨,占比62.86%,也位居全球第一。
【 时间:2020/5/7 8:50】



稀土行业拐点要来了? 金力永磁、银河磁体股票涨停
2020年05月06日 17:58 界面新闻


  供需关系向好叠加稀土战略资源属性强化等因素,稀土概念股又迎一波涨势。

  截至5月6日收盘,金力永磁(300748.SZ)报收34.5元、银河磁体(16.380, 1.49,
10.01%)(300127.SZ)报收16.38元,直线涨停。

  其它稀土企业股价也大幅上涨,多股涨幅超5%。其中,中国稀土(HK0769)股价上涨
5.08%、北方稀土(9.570, 0.54, 5.98%)(600111.SH)上涨5.98%、五矿稀土(10.620,
0.60, 5.99%)(000831.SZ)上涨5.99%、盛和资源(7.370, 0.53, 7.75%)(600392.SH)上
涨7.75%。

  技术突破、全球稀土战略资源属性强化以及供给平衡向好,是此次稀土板块大涨的催化
因素。

  5月1日,据新华社消息,中国科学院包头稀土研发中心孵化的包头中科轩达新能源科技
有限公司(下称中科轩达)成功建设了一条新型稀土储氢合金电极材料生产线,并于近日投
产运行。

  新华社报道称,中科轩达通过两年多的研发,攻克了产品组分控制和结构调控等关键技
术,打破了国外的技术垄断。

  该公司此次投产的新型稀土储氢合金电极材料生产线,可产出具有高容量、低自放电和
低温等特点的镍氢动力电池,为混合动力汽车、氢燃料电池以及固态储氢等提供高性能关键
材料。

  据天眼查资料显示,中科轩达成立于2017年6月,主营业务为新能源动力电池及材料的
研发、技术服务、技术转让,以及稀土合金、铁合金、镍合金的生产销售等。

  稀土广泛应用于农业、工业、军事等行业,是新材料制造的重要依托,也是关系尖端国
防技术开发的关键性资源,被称为“万能之土”。

  中国是全球最大的稀土储备国,也是全球最大的稀土矿生产国。

  据美国地质调查局(USGS)数据显示,去年全球稀土资源储量为1.2亿吨,中国储量为
4400万吨,占比36.67%,为全球第一;全球稀土矿产量为21万吨,中国稀土矿产量为13.2万
吨,占比62.86%,也位居全球第一。

  稀土属于不可再生资源,共包括17种元素。根据稀土元素间物理化学性质和地球化学性
质的差异和分离工艺的要求,稀土元素的类别可分为轻、中、重稀土。其中,重稀土更具价
值。

  天风证券(5.590, 0.10, 1.82%)研报称,中国是全球最主要的稀土供给方,缅甸市场扰
动因素持续,全球疫情背景下,稀土的战略资源属性强化,中重稀土弹性更优。

  去年5月,受缅甸境内开采乱象等安全因素影响,云南腾冲与缅甸的边境关口正式封
关,禁止了该关口所有的稀土相关商品进出口贸易。

  缅甸是中国目前中重稀土供应的主要来源市场之一。封关后,国内中重稀土供给明显减
少,且价格持续推升。

  据中国稀土行业协会发布的数据显示,去年前4个月,稀土产业一直低位运行,5月中旬
起大幅反弹,当月稀土价格指数一度上涨20.09%,相关概念股金力永磁当时出现十个涨停。

  但去年6月起,随着贸易局势缓和,稀土价格快速回落,下半年一直延续弱势行情。

  天风证券研报称,因缅甸边境关口关停,去年中国稀土进口总量为1.55万吨,同比下滑
近一半。今年因新冠疫情影响,双方的封锁持续,预计今年缅甸进口再度大幅下滑,一定程
度支撑国内全年中重稀土价格。


  除缅甸封关外,澳大利亚稀土巨头莱纳斯矿业公司(Lynas,下称莱纳斯)马来西亚工
厂延迟复工,也对全球稀土市场造成影响。

  莱纳斯是除中国之外的海外最大稀土生产商。

  4月29日,莱纳斯宣布,其马来西亚工厂将继续暂停生产至5月12日。这是该工厂继3月
23日和4月15日后,第三次宣布延迟复工。

  中信证券(23.620, -0.08, -0.34%)研报表示,稀土市场供需平衡关系逐渐向好,行业
拐点有望出现。

  该研报预计,随着稀土功能材料高速发展,全球稀土消费量持续增长,2021年全球稀土
消费量达19.9万吨,2017-2021全球稀土消费量的年复合增长率将为7%。

  中信证券研报称,新形势下,全球制造业或逐步分化,稀土资源的战略地位有望大幅提
升,当前稀土价格处于近十年相对低位,稀土行业拐点将显。

  截至4月底,中国稀土价格指数为1094.64点,较年初的1140.08点,下降约4%。
 樓主| 發表於 7/5/2020 09:25 | 顯示全部樓層
中芯国际拟科创板IPO,回归扛起芯片反弹大旗?
【 时间:2020/5/7 8:58】



中芯国际回归扛起反弹大旗? 热钱出手既兴奋又忐忑
2020年05月06日 17:42 新浪财经综合


  来源:21世纪经济报道

  中芯国际回归A股,点燃了资金做多科技股的热情。

  5月5日晚,中芯国际回归消息一出,即在不少投资群中掀起讨论热潮。21世纪经济报道
记者注意到,除了一些对中芯国际的分析之外,更多的是热议中芯国际回归回否带动A股投
资风向的变化,科技股能否借此迎接反弹。

  5月6日,芯片股的大涨似乎印证了投资者的预期。中芯国际港股股价大涨11.27%,A股
的小伙伴们更是捧场,科创板迎掀起涨停潮:沪硅产业(19.010, 3.17, 20.01%)、优刻得
(72.120, 12.02, 20.00%)、宝兰德(136.380, 22.73, 20.00%)、卓易信息(106.080,
17.68, 20.00%)、安集科、聚辰股份(76.330, 12.72, 20.00%)相继涨停,其他板块的芯片
股也集体大涨。

  国产化浪潮下的估值

  5月5日晚间,中芯国际公告,拟于科创板发行不超过16.86亿股股份,募集资金计划用
于12英寸芯片SN1项目、先进及成熟工艺研发项目的储备资金及补充流动资金。

  “中芯国际此次回归,应该是想利用A股较为宽松的融资环境,来进行进一步的扩张。
作为国内晶圆龙头,中芯国际的回归,对芯片国产化起到关键的作用。”一位长期关注芯片
行业的私募研究员对记者表示。

  中芯国际及其控股子公司是中国内地技术最先进、配套最完善、规模最大、跨国经营的
集成电路制造企业集团,提供0.35微米到14纳米不同技术节点的晶圆代工与技术服务。

  然而晶圆行业是烧钱大户,中芯国际要想进一步发展需要更多资金。

  谈及回到境内上市的理由,中芯国际在公告中指出,人民币股份发行将使其能通过股本
融资进入中国资本市场,并于维持其国际发展战略的同时改善其资本结构。另外,回到A股
上市符合该公司及股东的整体利益,有利于加强其可持续发展。

  根据中芯国际年报披露,2020年公司将启动新一轮资本开支计划,从2019年的22亿美元
大幅提升至31亿美元。尽管提升幅度不小,但如果和全球龙头台积电比较,仍有不小的差
距,台积电2019年的资本开支高达149亿美元。

  按中芯国际5月6日收盘价16.9港币,增发16.86亿股,能够融资约260亿元人民币,如果
能溢价发行,募资将更可观。

  事实上,在A股投资者眼里而言,中芯国际的估值并不高。

  截止5月6日,即便在大涨后,中芯国际的港股PB也只有1.8倍,市盈率为54 .7倍。

  而A股科技股的市净率超10倍的不在少数,而市盈率更超过百倍。例如以在科创板上市
的安集科技(272.400, 45.40, 20.00%)(中芯国际为其第一大客户),其目前的市盈率为
154.77倍,市净率为15.88倍。

  那么,芯片龙头回归,A股能给到多少估值?

  “A股和港股市场结构不一样,中芯国际回归A股肯定会提升估值,唯一的问题是提升多
少。”一位长期持有中芯国际的投资机构人士表示。

  对此,国信证券(10.700, 0.01, 0.09%)分析师何立中甚至喊出了“买半导体,就是买
中芯国际”的论调。

  其表示,在科创板上,有利于公司估值回归至合理估值,公司的稀缺性、科技核心资产
的重要性将在大陆资本市场得到应有的估值体现。

  除了卖方,买方也对其前景表示看好。

  “中芯国际的估值影响因素除了其行业地位和企业实力外,更有想象力的应该是芯片国
产化的龙头。”上述研究员表示。

  而近期的一系列信息更加强了这一趋势。例如美国近期对向中国的出口施加新的限制,
包括民用飞机零部件和半导体生产设备等。

  “据从产业链的了解,华为和中芯国际的合作也将更进一步,未来将会有更多的华为订
单。”上述研究员表示。

  “现在的担心是,中芯国际回归,A股市场是否一下子把估值打得太高。”上述研究员
笑称。

  热钱出手的兴奋与忐忑

  对于交易型选手而言,中芯国际回归带来的更多的是交易机会的想象。

  “节前已经埋伏在科创板几个基本面比较好的半导体标的上,当时只是基于对一些资金
指标的判断,预计到科技股会有一波趋势。没想到中芯国际的回归,让这波行情加速
了。”一位做量化投资的私募人士对记者表示。

  另外一位私募人士,则有点懊恼踏空了这波行情。


  他此前的仓位仍集中于消费和疫情概念股,“这波行情起来的太快了,创业板和中芯国
际算是助推因素。目前右侧并非最好时机了,再看看资金情况。”

  不过,即便是踩准节奏的左侧交易者,也并非没有担心。

  “这次配置比较谨慎。拿得更多的是科创板标的,部分其他版块的科技股,如果消费电
子影响因子大的,基本都剔除了。”上述量化投资私募人士表示。“但从资金情况来看,目
前上来更多的是游资热钱,并非此前一波科技股行情的机构资金,所以炒作的成分更大一
些。”

  基于“炒作容易一地鸡毛”的担忧,上述私募人士当日压缩了部分仓位。“等风来,看
看反映慢半拍的机构会不会有一部分资金出来。”

  但即便如此,这次反弹行情的分化,仍体现了部分投资机构的选择。“反弹先锋有些都
已经到了前高了,但有些科技股还在低位。这次不会是一个普涨行情,即使是中芯国际的产
业链标的,也得有取有舍,硬核标的资金才会去选择。” 上述私募人士表示。





芯片总龙头来了?中芯国际拟科创板IPO:加码14nm先进制程
2020年05月06日 18:54 新浪财经综合


 来源:每日经济新闻

  记者 孙嘉夏 实习记者 朱成祥

  5月5日晚间,中芯国际(00981,HK)披露公告称,公司董事会于4月30日通过决议案,
批准建议进行人民币股份发行、授出特别授权及相关事宜,决议案让中芯国际申请于科创板
上市,建议将予发行人民币股份数目不超过16.86亿股新股。

  5月6日,中芯国际开盘大涨,最终收报16.90港元/股,当日上涨10.75%。

  《每日经济新闻》记者注意到,或受中芯国际“回A”刺激,A股芯片概念行情再起。根
据东方财富(18.420, 0.18, 0.99%)数据,5月6日,光刻胶、国产芯片和半导体概念分别上
涨8.00%、4.94%和4.71%。代表企业中,兆易创新(305.600, 27.78, 10.00%)、安集科技
(272.400, 45.40, 20.00%)分别上涨10%、20%,长电科技(27.230, 2.04, 8.10%)上涨
8.10%。

  A股芯片总龙头来了?

  中芯国际是一家集成电路晶圆代工企业,其官网资料显示,为了满足全球客户的不同需
求,中芯国际提供0.35微米到14纳米制程工艺设计和制造服务,包括逻辑电路、闪存内存
等。

  半导体行业主要分为三种模式——IDM、Fabless、Foundry。其中,IDM是集芯片设计、
芯片制造和封装测试三个环节为一身,代表企业为英特尔、三星;Fabless主要指无工厂的
芯片设计公司,代表企业有高通、华为海思等;而Foundry则只负责制造、封装或测试的其
中一个环节,并不负责芯片设计,代表企业有台积电、格罗方德以及中芯国际。

  目前,华为海思在中国大陆Fabless厂商中独占鳌头,中芯国际则是最大的Foundry。由
于华为海思并没有上市,若中芯国际登陆科创板,无疑将成为A股最“硬核”的芯片股。

  中芯国际此次赴科创板IPO,目的之一便在于募集资金发展其先进制程工厂。公司表
示,此次募集资金约40%将用于投资12英寸芯片SN1项目,约20%用作为公司先进及成熟工艺
研发项目储备资金,约40%用作为补充流动资金。

  截至5月5日收盘,中芯国际报15.26港元/股,若是平价发行,中芯国际发行16.86亿新
股预计将募集约235亿元人民币。

  国信证券(10.700, 0.01, 0.09%)研报显示,中芯国际12英寸芯片SN1项目就是FinFET的
14nm及以下工艺,资本充足后,将加快公司先进工艺进展,有利于半导体制造国产化快速实
现。

  对于中芯国际科创板IPO,集邦咨询分析师认为,晶圆代工是典型的资本密集、人才密
集和技术密集产业,中芯国际正处于追赶国际晶圆代工先进技术水平阶段,资本支出巨大,
科创板上市将进一步加大其融资力度,亦利于中芯国际进一步加大技术研发投入。

  逐鹿14nm制程

  中芯国际总部在上海,目前在北京、上海、天津、深圳四地拥有生产基地。在中芯国际
各地晶圆厂中,采用12英寸先进工艺(14nm及以下)的中芯南方最为业内及投资者瞩目。

  信达证券电子首席分析师方竞表示:“SN1项目即为中芯国际子公司中芯南方,主要用
于14nm及N+1产线的研发及生产。据信达电子产业链调研,目前中芯国际14nm已在量产华为
RF Transceiver芯片,麒麟芯片在验证中。而N+1产线即7nm产线,目前仍处早期客户验证阶
段,2020年Q4计划风险量产。”

  中芯国际2019年年报显示,公司第一代14nm FinFET技术已进入量产,2019年四季度贡
献约1%的晶圆收入,预计2020年稳健上量。第二代FinFET技术平台持续客户导入。若成功赴
科创板IPO,以上文中预计募集235亿元资金计算,中芯国际预计将为SN1项目投入94亿元。

  实际上,无论是三星、英特尔这种IDM厂商,还是台积电这类Foundry,都对先进制程投
入重金,中芯国际也不例外。为了分担初期高额投入,快速扩大先进产能规模,中芯国际
SN1项目还引入了国家、地方集成电路产业基金进入。


  2018年1月30日,中芯国际宣布旗下子公司中芯南方增资扩股,其中上市公司全资附属
公司中芯控股出资15.44亿美元;国家集成电路产业投资基金股份有限公司出资9.47亿美
元,上海集成电路产业投资基金股份有限公司出资8亿美元。增资完成后,中芯南方注册资
本由2.10亿美元增至35亿美元,中芯国际持股比例约为50.11%,仍处于绝对控股地位。

  对于赴科创板IPO融资具体事宜,《每日经济新闻》记者5月6日下午致电中芯国际,不
过截至发稿尚未收到回复。

  在公告中,公司董事会认为人民币股份发行有利于维持其国际发展战略的同时改善其资
本结构,符合公司及股东的整体利益,有利于加强公司的可持续发展。

  信达证券电子首席分析师方竞表示:“晶圆厂在先进制程领域的战略布局重要性凸显,
是自主可控的核心环节。同时,为了摆脱对海外供应商的依赖,也将不断增大上游设备材
料,下游封测的国产化比例。”

  据了解,光刻胶便是晶圆制造的重要原材料。从这个角度看,光刻胶概念5月6日以
8.00%的涨幅领涨A股,很大程度上受益于中芯国际拟科创板IPO的消息。
 樓主| 發表於 7/5/2020 09:27 | 顯示全部樓層
黄奇帆驳中美脱钩论:(1)全球化终止论是不成立的,全球化是一个大趋势。(2)中国脱钩论。美国的金融、中国的市场,美国的技术、中国的制造。美国的GDP85%集聚在服务业,工业只占13.5%,要脱钩,自己搞工业,劳动力都找不到。中国现在是世界30%的工业品,30%的贸易量,整个来说与欧美与世界各个方面你中有我我中有你,实际上是脱不了钩的。(3)撤出中国论。美国85%的劳动力都在服务业上,搞工业要干活的人没有。(4)战争论。这是胡说八道。(5)甩锅的问题。这种推责任往往是政客转移目标的概念。美国的疫情,中国要赔偿,这绝对是胡说八道,不成机理的、也立不了案的,叫做过过嘴瘾,吸引了眼球,自己给自己打打气而已。(6)神化国外措施。美国人是要把底层资产救出来不让他崩盘,要维护的是几十倍杠杆的衍生市场。美国老百姓的储蓄率只占GDP的百分之一点几,中国是百分之四十几。
【 时间:2020/5/7 0:50】

黄奇帆驳中美脱钩论:美国自己搞工业?劳动力都找不到
2020年05月06日 12:54 新浪财经综合


  文/新浪财经意见领袖专栏作家 黄奇帆

  近期谬论观点的回应

  美国也好,欧洲也好疫情愈演愈烈。现在还看不出拐点的趋势。眼下我们可以看到美国
为代表的西方政治家、政客也包括一些专家智库,放出了一系列的怪论,这些怪论我们该清
醒的判断。有的要十分重视,想好反制的措施,有的可以一笑了之,嗤之以鼻。

  比如说最近比较广泛议论的六种概念。

  1、全球化终结论


  第一个说全球化就此终结论。

  这已经不是一般意义的逆全球化的的说法。这会呢,就是(说)瘟疫划出了一个时代,
WTO以来的全球化运转戛然而止,以后不再是全球化了。我认为这是一种谬论。因为全球化
不是哪个政治家想出来的,全球化是一个历史性的过程,整个人类从工业社会到现代化就是
一个全球不断一体化的过程。工业社会最大的特点就使得世界各国的原材料资源互相配置,
你有矿物我有工业,你有农产品(7.860, 0.14, 1.81%),我有市场,然后大家互相交换,这
就是工业社会起初的这一百年全球化,主要是以国家和国家之间的物质交换,资源优化配
置。

  到了二战以后,或者说最近七八十年,世界一体化进一步由跨国公司为代表的产业链的
全球化资源配置水平分工。一个产品如果有一百个零部件,每个零部件让世界上最能做这种
部件,质量好,效率高,成本低的企业来做。这个企业如果在巴西就在巴西干,那个企业在
印度就在印度干,某个产品零部件在中国就在中国干,谁做的好就让谁来做,水平分工,产
业链一体化由跨国公司主导,这是一个全球化的进一步的深化。

  那么再往下走,全球化逐渐逐渐走到水平分工和垂直整合一体化,水平分工是指产业链
一百个、一千个零部件,外包给别人做。实现资源优化配置、成本低、效率高。垂直整合又
是指不能说世界是平的,地球是圆的,然后呢,一千个企业在一千个地方干和一千个企业在
一个地方干好像效果是一样的,物流是不要钱的,不要时间的,几十年下来大家还是发现世
界是不平的,距离太远,物流成本高,时间太长,意外的事件不管是安全,地震灾害,刮风
下雨或者像这次疫情灾害带来的产业链的冲击,会使得全局性的瘫痪。怎么样把水平分工与
垂直整合相结合?首先还是要水平分工,该五十个国家,五百个企业一起来干还是五百个企
业一起干。但五百个企业一起干呢,相对集聚在某个地方,几个小时的汽车运输距离就解决
了,解决个百分之七八十,还有个二三十全世界运来运去量很小,垂直整合一体化。这两个
模式结合是现在流行的,这个流行意味着什么?垂直整合一体化并不是全球只搞一个点,这
一个点生产出来东西运到全世界,也有不安全性,那么也就可能有多个点,多个点呢,在亚
洲有几个点,欧洲有几个点,美洲有几个点,同时也有一部分东西全球运来运去空运等等。

  也就是这样一种水平分工的国际化和垂直整合的一体化相互结合的产业链,最近是在不
断的在发展,这种发展如果变成极端的话,变成民粹主义和长官意志的话呢,觉得什么东西
都要放在国内,像特朗普说的这个其实也是不成立的。

  所以,全球化是投入产出、资源配置、规模效益成本约束下,引导下,市场规则推动下
形成的,不是哪个长官意志,民族利益所挡得住的。当然你说为了国家利益,为了某些方方
面面,比如说口罩都没有,全世界都靠一个国家在生产,带来很多不方便。在这个意义上作
为战略物资,作为很特殊的物资,公共安全的物资不计成本的都有一些仓库,都有一些生产
点,这也没错。但是这毕竟是几十万个品种当中的几百个品种而已,你不能因为瘟疫发生了
这个问题,就推理到几十万个行当的产品都要本地化,那是民粹主义的愚蠢。

  所以说全球化终止论是不成立的,全球化是一个大趋势,尽管不断的会发生新的问题:
70年代有两个世界问题,前苏联和美国对立形成的两个半球的概念。现在有现在的问题,未
来有未来的问题,螺旋式发展,克服问题,克服一定的逆流以后又会新的发展。WTO如何演
进,WTO体制改革到一定阶段,这十年出现了FTA(自由贸易协定),FTA难道就不是全球
化?也是全球化,欧洲和美国,美国和日本,日本和欧洲,中国和欧洲如果大家能够确定了
双边多边进行自由贸易协定,那是WTO更深一步更高高度的全球化。所以我认为现在说全球
化终止,太短视太民粹主义了,或者说太把美国政客说的话当话,以为他们就能主宰一切,
他们这么说了世界就停摆了,世界就由他们决定了,世界根本不是这样的。

  2、中国脱钩论


  第二个概念叫脱钩论,就要和中国脱钩,我认为也是很难的。几十年来,中国和美国,
不仅是产业链,而且在产业结构、经济结构、社会结构上都形成了互补的结构。美国的金
融、中国的市场,美国的技术、中国的制造,美国的GDP85%集聚在服务业,工业只占
13.5%,要脱钩,自己搞工业,劳动力都找不到。总之,美国的产业链、产业结构、经济结
构、社会结构,国家的特征已经不可能倒退几十年,回到和中国脱钩的时代。中国不是伊拉
克、不是一个小国家,你把他一封闭就脱钩了。中国现在是世界30%的工业品,30%的贸易
量,整个来说与欧美与世界各个方面你中有我我中有你,实际上是脱不了钩的。

  3、撤出中国论


  还有一种说法要从中国撤出,特朗普在三年前刚上台就说要重振美国工业,当时就说了
要从中国撤出,三年下来了,在经济风平浪静的时候,搞操作还比较有能力的时候,基本上
没有什么外国企业撤走,不管苹果啊什么,都没有撤走。那时候撤不走,现在瘟疫期间如果
美国跨国公司要从中国撤走,还在运转的企业把它关了,撤到美国去,干活的人都没有。所
以摩根斯坦利最近有篇文章,他说当前担心疫情引发产业链搬迁之声不绝于耳。摩根史坦利
的各地投行,了解欧洲美国各种企业,基本没有企业说他们有中国撤资的愿望。第一是撤
资,是要重造工厂,重造工厂是要投资资金的,在中国如果投资了10亿美元的一个企业,在
美国把他造出来,15亿、20亿才造得出来,成本更高。第二是要有劳动力的,美国劳动力都
没有,疫病期间更没劳动力,美国的劳动力都是(在)服务业,85%的劳动力都在服务业
上,要干活的人没有。第三基础设施。经此一疫,欧美经济估计要两年才能恢复元气,中国
以外拉美、东欧、东南亚新兴市场不乏赢弱环节,易被疫情、汇率、债务三杀,成多米诺骨
牌。因此,跨国企业未来一段时间的重中之重是保留现金、减少投资,而非新资本开支。全
球龙头企业几乎都认为,中国在复工中展现的管理能力,进一步验证了它相对于其它的新兴
市场的制造业优势:在封城之后仅仅两个月内疫情受控,生产能力满血复活,不论是红黄编
码技术运用,还是体温、口罩、食堂隔离等公共卫生管理,以及员工配合度,远胜于其它潜
在搬迁目的地。如东南亚,目前正经历更坎坷的生产停摆、供应脱臼。反过来还有一批企
业,还想着美国现在融资成本这么低,利息这么低,如果这个企业还有点活力,借了这把钱
到中国来投资,资本的市场规则起作用。

  所以所谓的撤资论,脱钩论,全球化终止论都是短视的,意气用事的,是从政治立场意
识形态角度说的一些违反经济规则的话,这是三个论点。

  4、战争论


  第四,还有一种论点就是所谓的战争论,说美国要撤侨了,可能是要准备战争了,这也
是胡说八道。这件事美国倒也没有议员、政客说这个话,国内一些专家耸人听闻乱猜。第
一,打仗要钱,这会儿,美国的钱救灾花掉这么多,再投资几万亿,十万亿来跟中国打仗,
神经病啊?!第一,打仗总有目的,为了掠夺什么东西呢?也没概念好说。第三,核大国的
均衡,这几十年,年年有战争,打的都是没有核(武器)的小国。真要核大国打架,就是核
均衡,在这个意义上你毁灭我十次,我毁灭你五次,好像你比我厉害,实际后果一样。所以
这个也是不会的。第四,打仗要有军队,军队这会儿一旦来一个新冠病毒生病,一船人都毁
了。第一次世界大战,你们知道是怎么结束的么?就在1917-18年,一战爆发的时候,欧洲
出现了瘟疫,美国士兵从美国带到欧洲的西班牙瘟疫死掉1500万人,打仗的部队协约国也
好、德国也好,对立的双方士兵都不是打仗打死了几百万,而是瘟疫双方各死了几百万。最
后这个部队没力气打了,无法打了,这么样停战。一战没有输赢,要说赢了是列宁在俄罗斯
赢了,利用帝国主义战争的薄弱环节,把十月革命完成了。

  那么我讲这个话,意思呢,这个瘟疫期间不管从军队准备,资金准备各种都不可思议。
有人会说你这个话不对,任何时候好战必危,忘战必危,这话没错,当然忘战必危,我们当
然要有强大的军事力量,但是呢说这会儿,美国人撤侨是为了打仗,当然是胡说八道。那么
再有比如说要没收或者说冻结中国的国债,我刚刚说了美国人在这个问题上是非常小心的,
中国买的美国国债,一部份是记名的,一部份是不记名的,美国国债市场是个有30万亿美元
市值的交易系统,中国不记名的国债,美国冻结不了,想抛就可以抛。美国对自己的兄弟伙
伴国的国债都希望他们都别抛,你如果说一冻结就等于让我们,至少我们,你冻结不了的那
几千亿就可以抛。如果美国赖债,信誉首先破产,美国对买他国债的世界各国的债务责任,
所拥有的信任和信誉是神圣的,任何情况下不可改变的。

  说白了冻结之日真要发生,就是美元帝国崩盘之时,信不信?在这种问题上,谁都不会
把自己的命门拿出来的。反过来,老是有人提建议说国家应该把它(美债)抛掉,我们也真
不抛,刚才说的几条理由,这个东西还是好东西。如果有一天美元作为世界货币交易量从
60%占比降下来,变成50%、40%,那也还是好货币。欧元现在占全球货币20%几,你说欧元不
好吗?英镑现在只占5%,手里拿英镑不好?所以即使地位发生变化了,哪怕它甚至不是第一
世界货币了,那它还是不亚于英镑、日元、法郎、德国马克或者是欧元的地位。这个话的意
思,就是美国人犯不着冻结中国国债,中国也不会轻易去抛美国国债。谋大局者不要惊慌失
措杂乱无章,这是一个很重要的概念。

  5、甩锅的问题


  在对付新冠病毒肺炎的过程中,美国政府中的一些政客,一些议员,经常有一些甩锅的
言论。他自己治理无能或者贻误战机,掉以轻心,病急乱投医,搞出后果了,他把责任往人
家头上推,一会儿推给世界卫生组织,一会儿推给中国,一会儿也会推给欧洲。这种推责任
往往是政客转移目标的概念。为了竞选的需要,我们可以像看电影一样看过算数,如鲁迅所
说,最高的轻蔑是藐视,连眼珠子都不转一下。不一定完全要去针锋相对,因为无所谓的
事,无伤大雅,坏不了我们事的,他只是在胡说,而且谁都知道他在胡说,甚至他自己都知
道自己在胡说。美国的疫情,中国要赔偿,这绝对是胡说八道,不成机理的、也立不了案
的,叫做过过嘴瘾,吸引了眼球,自己给自己打打气而已。

  6、神化国外措施


  另外我们国内有些专家会把美国的一些措施神化,总是认为月亮是他的圆。比如认为美
国的救市措施力度大,中国的政策力度小、有点挤牙膏。殊不知,我们是合情合理、一步一
步对症下药,精准施策。他那边狂轰乱炸,一步到位,有过之无不及,他不相信中国的过犹
不及的辩证法。他是宁左不右、宁滥不缺这么个逻辑,这个逻辑居然被一些专家讲的天好地
好。

  还有的是说美国人救灾把钱一直发到老百姓(78.690, 2.60, 3.42%)手里,每个人居家
的,只要生活水平在多低的,他根据税单统计,也不要你报账。就忽然给低收入阶层的你寄
了一千多美元。觉得中国也应该这么发钱给老百姓,甚至有人建议一人一千块,13亿人发一
万多亿钱,拿一万多亿特别国债,来给大家发钱。还有就说给小企业救灾,觉得应该把这个
债就豁免了,或者直接给补助等等。

  这里面就他们没了解一个国情,美国老百姓的债务是GDP的70%,企业的债务也是GDP%的
70%,两边加起来GDP的140%,140%有多少呢?大体上是30万亿美元的个人债和企业债。30万
亿美元个人债,企业债,说起来本身并不高,因为我们的老百姓也欠着债,买房子按揭贷款
也有GDP的50%多,我们企业还欠了GDP160%更高,但是我们所有的债一步了断到此为止,你
欠的债是你的,不会变成别人欠的债。

  美国人不是这样的,美国个人债、企业债30万亿美元,在美国资本市场的衍生工具里,
形成的债券,衍生债券,你们知道多少么?上百万亿啊,放大三倍四倍的,美国2008年次贷
危机怎么发生的?2001年出现了911和科技金融危机,美国GDP负增长,股市跌了60%。为了
救市启动了房地产,房地产可以零首付,没有首付的房产贷款,一套房子100%贷款就叫次
贷,质量差的贷,如果说次贷就在企业和银行,家庭和银行之间那就是一次性的一个债,但
是他把这个次贷全部包装成债券放到资本市场,就变成了资本市场的次贷债券。这个次贷债
券怎么买卖呢?可以让任何企业去买这个债券,买债券的时候让你放大四十倍,意思说我如
果拿了一亿可以放大四十倍,然后就去买这个房地产的次级债券,如果他这个债券涨了5%,
我这个本钱就涨了200%,因为有40倍跳上去,所以发财的时候大家一路狂发,一跌的时候乒
铃乓啷。

  雷曼兄弟公司就是拿了40亿美元买了房地产次贷,如果一级市场40亿买也拉倒了,他放
大40倍,去买了1600亿,赚钱的时候笑的不得了,输钱的时候一下子雷曼倒闭,百年的基业
一下子就没了。那个老板我还真认识,我跟他有一次在他的办公室两个人还聊了一个多小
时,犹太人。说起来他很牛的,当时跟我聊起来保尔森根本不在他的眼里。

  讲这一段就是说他这个衍生工具是把一级市场上的原始的,底层资产放大几倍的在炒作
的,这个炒作的过程中不是在炒股票,是在炒这些债券。上百万亿美元规模放在那里,如果
瘟疫让老百姓破产、企业破产,不把这些钱塞到企业里让企业活下来,如果有个10万亿的这
种企业债、个人债废了,这10万亿后面推动的是几十万亿的衍生工具的证券市场爆炸,在这
个意义上,美国政府为什么在3月份,疫情还不是那么严峻时,拿了上万亿美元,非常快的
救助企业?和这个有关。

  我们中国没这回事,采取企业的贷款到期可以缓,企业的养老保险,五险一金可以缓,
我们是采用这种办法。出台一系列面向个人的补助补贴、税费优惠措施;面向企业的资金支
持、税费优惠和政府采购政策,面向地方财政兜底“三保”等。企业如果今年亏损了,亏损
额度可以把所得税抵扣回来。现在财政很灵活的帮他们在做这些调账,这种调账是我们中国
式的精准,一个企业一个企业的帮忙。但美国人不是这个,是要把底层资产救出来不让他崩
盘,要维护的是几十倍杠杆的衍生市场。了解了这个概念,就能理解美国人为什么采取断然
措施这么大力度的救(市)。另一方面,美国政府救助灾民,把钱发到个人账户,很多城区
设了很多免费领餐点。美国现在各大城市非常多的赈灾点,就像我们过去赈灾弄一个大的粥
棚,给居民们施粥。现在在美国不管在休斯敦,西雅图都可以看到免费领食物的场所,那在
中国不管在武汉还是在哪里统统都没有,我们还真没穷到(那个地步),不是我们不关心民
众,是民众没这个需求。美国人是一个星期一个星期领工资的,一旦企业倒闭,停顿,这一
星期一星期工资说没就没了,美国人又是不储蓄的,美国老百姓的储蓄率只占GDP的百分之
一点几,中国是百分之四十几。没有储蓄,一周一周的发工资,用完了,后面又停工,停摆
了,没钱了,房租也付不出,付不出就要让你滚蛋,然后没东西吃了,还真是到这些免费领
餐的点,拿汉堡拿吃的东西。

  我看到一张照片,人家发给我的。这个排队十排就相当于有十个领餐点,有十排,每一
排三到四公里长,你想想这种场景,看着你是要动情的。在这个情况下,他们有这一种状
态,这是他们的经济结构、生活结构、工资结构、储蓄结构使然,政府只能这么做。当然这
么做对老百姓有好处,我们都赞成。我们对这些事要独立思考,要知根知底,如果你知其一
不知其二,然后乱发议论,就是瞎子摸象,摸到了腿,摸到了耳朵,摸到了鼻子,各说各
的,还自以为是。所以我们还是要多了解实际情况才能这么看。




  2

  疫情对中国经济的影响与应对

  接下来讲一下我们国内的疫情下,中国搞疫救灾的政策措施和进一步发展的重点。

  1、疫情对中国经济五个方面的负面影响


  在疫情从1月初开始发生以后,我们国家的经济应该说也受到了严重的冲击,第一个季
度主要是我们国内疫情对中国经济的冲击;从4月份以来,国内疫情总得是控制住了,而且
基本上进入了复工复产的阶段,每天如果有确诊病人的话主要是输入性的病人。所以现在进
入了进入了外防输入,内防反弹这么一个周期。总得来看,不管是前一段1-3月份,还是4月
份以来,疫情对中国经济带来了五个方面的损伤,伤害,或者说负面的拉动:

工业产业链断裂

  第一,就是制造业受到了重创,产业链出现了断裂。特别是和国际贸易相关的产业链,
有的是因为丢掉了订单,订单缺失使得产业链停摆。有的是因为订单倒有了,国内的零部件
整个基本上也完整,但是一些关键的国际的零部件断链了供不上来,那么使得整个产业链停
摆。在这个意义上讲,国内的工业制造业受到了严重的影响,我国制造业所需要的高端元器
件和重要出口市场是目前正在蔓延爆发疫情的欧美地区,欧美停摆,导致短期内产业和贸易
无法恢复,已对我上下游制造业形成夹击效应。这是一个方面。

消费生活场景停顿



  第二,就是服务业。我们这几个月里面因为防疫的需要,因为疫情的影响商店关门,餐
饮业、宾馆停顿,各种娱乐场所停顿,整个的社会服务体系基本上关门。整个服务业现在在
中国的GDP也差不多要50%左右。这块里面跟民众活动关系密切的基本上都停了下来,我们寄
予厚望的新型消费、升级消费、实物消费、服务消费等面临有效需求不足的困难。

投资下降

  第三,就是投资下降。民间投资我们最近几年基本上在5-6%的投资增长率。一季度的投
资增长率是负20%,大量的中小企业的投资活动或者外资、内资投资的活动停顿了下来,或
者说负增长,带动失业率攀升,据国家统计局统计,城镇调查失业率已由去年12月4.9%上升
到今年2月份的6.2%。社会就业形势十分堪忧。

财政收入下降

  第四,就是各个省,各个城市政府的财政收入应该说有比较大幅度的下降。我们去年全
年的财政收入对各个地方来看是正增长7%左右。有高有低,平均在7%左右。今年一季度31个
省各个地方的政府财政收入应该说极大部分负增长,多的地方负百分之几十的增长,就像湖
北、武汉等等。其他的各兄弟省,多则负百分之十几,少则负百分之二三,一季度全国财政
平均负增长14.3%。一进一出,去年增长6%,今年负增长14.3%,总的跟去年同期比少了20.3
个百分点。就支出而言,因为救灾,财政的硬性支出,刚性支出增加。但是收入呢是负的,
这一进一出收支的缺口今年一季度地方政府收支缺口比去年同期差不多要增加56%左右,这
个是财政方面这一块就比较困难。这是第四个。

疫情控制常态化

  第五,这个事情不像非典的时候三个月一过,到了5月份戛然而止全面恢复。目前,全
球病例接近300万,情况不容乐观,总体疫情持续时间会拉长,防疫下对人员流动的隔离、
商务活动的限制、物流运输不畅将是常态。多数中小企业将面临持续的生存压力。中央已经
提出内防反弹,外防输入,疫情的管理控制不能放松,要把疫情的控制作为一种常态化的状
态来对待,对今年而言,是全年都要常态,只要世界上还有那么多国家还在蔓延、泛滥的
话,随时就可能产生一批输入中国的疫情,来一个飞机可能就带来几十个人,一个不当心这
几十个人就形成几百人几千人的一个传染。所以对于疫情的管制,防控不能松懈,既要复工
复产,又要加强防控,继续防控。特别是复工复产下的防控又要马跑,又要马儿不吃草,又
要几千人几万人的产业链的工人到位,但又要不形成集聚化的,一个不当心集聚化的传染,
这样的防控比实现全部隔离、封城要难得多,对大家的管理能力是很大的考验。你管紧了影
响复工复产,管松了,一个不当心又会造成一个不测的后果。

  2、中国采取的五个方面具体的措施

  第二点,就是中央、国务院在今年以来为了救治疫情下的经济,采取了五个方面具体的
措施:

财政:赤字、特别国债、减税、五险一金暂缓、补贴支持等

  第一,就是财政方面,我们国家也是很强力度推出了四个方面的措施:


  1)增加赤字率。我们一般国家的财政赤字是2.3%,基本上法定控制在3%以内,但是国
务院每年提交人大讨论的赤字率一般都是2.2%-2.5%之间。也就是说我们100万亿的GDP可以
一年透支赤字是2万多亿,这么一个比例。今年基本上考虑把这个赤字率增加一个点,变成
3.5%左右,理论上就增加1万亿的财政赤字这是一件事。

  2)增发15000亿的特别国债,这也是一个方面,拿这笔钱可以作为治理疫情过程中的各
种开支的需要。

  3)帮助中小企业减税。这个减税有几类,中小企业亏损了,亏损的部分抵扣各种所得
税,这是一个。第二类延长企业亏损结转手续。一季度亏损了,把去年的盈利和今年一季度
可以抵扣,这也是一个很好的对企业很温暖的一种维护,减税的事情。


  4)阶段性减免企业社保缴费和公积金等。包括我们收五险一金,企业要交的住宅的公
积金,养老保险,医疗保险等等,这也是一块。

  总之财政性的这一类的补贴支持的措施,包括对我们许多的老百姓消费环节的补贴,中
小企业的补贴都在这一个一揽子的政策中,包括15000亿的特别国债,干什么用呢?就是起
着这个救助的作用。这是一块。

货币:降息、降准、再贷款






  第二个就是货币政策也就是金融方面,我们国家的货币政策现在是很有力度的有针对性
的有效的措施。第一,今年以来,已经有过两次降息了。去年年底讨论宏观政策的时候,许
多专家提要降息。当时这些降息措施也没出来,但是在疫情下,降息措施快速到位且有比较
大的力度。第二,就是降准,普遍性的降准和专项降准各有一次,已经有两次下来了。前些
年,我们的准备金率高了,100亿存款往往可能只有60亿可以拿来贷款。这几年,准备金率
降低了以后,100亿就可能有80多亿可以拿来放款。现在有些准备金率进一步下降呢,差不
多100亿存款可以接近90亿拿来放贷,这个也是一个宽松。第三,就是再贷款,我们银行系
统再贷款的额度总量最近比较大的幅度的释放,这个也是货币政策上的,对中小企业的贷款
进一步放松。另外,疫情期间,中小企业贷款到期了,一下子还不了钱、周转不了,把他的
到期的资金往后移,暂时不去逼债等等这些方面很多措施,这是第二块就是货币方面的政
策。

新基建


  第三,就是新基建。大家有时候就会把新基建当作一个老基建同等性质,同等定义的内
容。我们以前说的老基建呢,“铁公鸡”,铁路、公路、机场或者各种各样城市基础设施。
这种基础设施这种资金一般是需要政府来投的,动辄一万亿、两万亿的投,回报可能是十
年、二十年、三十年能够回报,所以这很大程度上是一种公共服务,需要政府出钱来投。或
者通过市场化改革,用PPP的方式。

  总而言之,老基建基本是靠政府兜底的几万亿,几十万亿这种项目。现在讲的新基建有
个错觉又是政府兜底,其实不是这么回事。新基建三个方面、七个行业涉及到大数据、云计
算、人工智能、物联网、区块链,5G背景下的这些数字化平台建设,还包括创新工程如生物
医药和新能源,包括融合工程如“大智移云”,大数据、云计算的数据平台去改造传统的工
业项目,改造传统的交通项目,改造传统的城市基础项目,这样就把传统的基础设施升级为
智能化的交通,智能化的城市基础设施等等。这些项目你可以框出来,十万亿二十万亿的规
模都有的,这就是新基建。新基建虽然冠以“基建”的名字,但并不是一般意义上理解的传
统基建的概念。新基建跟互联网经济、数字经济联系在一起,是促进中国数字化转型的重要
举措,因此其组织模式不同于老基建,并不需要政府大量投资,只要政府政策得益,新基建
的几十万亿投入会有大量企业愿意参与。而新基建 价值也是立竿见影的。比如一个数据中
心一旦投入运营,就可以带来效益,所以企业更愿意参与。

出口转内销


  第四个,出口转内销。我们国家有巨大的出口生产力,进出口贸易4万多亿美元,差不
多要顶近30万亿人民币的产能,其中24000亿美元是出口,现在国外大量的订单丢了。现在
能生产的是去年年底的订单,一季度订单断崖式下跌可能二季度的出口企业都要停顿了。现
在就有一个出口转内销,尽量把出口商品,内部消化,国内有潜力消化。这个消化的过程不
是放在仓库里往东买往西买,这么调头寸,它涉及到制造企业,市场订单,标准,消费的偏
好都要做各种调整,但是这个调整十分必要。这有点像当年国内不景气,但国内市场需求不
足却搞了大量的产业链开放,通过特区搞开放把产业转到国外去。现在又要把这些东西在疫
情期间不得已而为之转到国内来,这也是国家采取的一个很重要的措施。

社会救助


  第五个,就是启动对可能要倒闭的企业或者要裁员的企业,大量职工下岗这方面采取社
会救助,如果有些企业本来可能要停了但是保持继续发工资,对国有企业就有这种要求,对
民营企业他达不到全面的不上班又发工资,这里面就有一个给他一定的补贴,社会补助。在
这方面能复工的尽量复工,达不了产的职工能够尽量保持,保持不住了如果有下岗,就有一
个社会稳定要配套,这里面有一系列的中国特点的稳就业的措施。

  总的概念政策,中央“六稳”里面就有一个稳就业,时间关系这里面不展开了。总的概
念,政策总的有五方面,目标就是“六稳”,六个稳,这是我要说的第二块。



  3

  发展战略性新兴产业和新基建

  我们在疫情期间遇上了困难,遇上了一定的危机冲击,有危也有机。从这个意义上来
说,任何困难和机遇,手心手背是并存的,在危难当中发现机遇发现转机,是辩证法的一个
思维方式。在这个意义上,我们不能只看到困难也要看到好的机遇的一面。现在各个省、各
地各类企业都在动这方面脑子,各级干部也都在动这方面脑筋。


  从总体上看,我们看得见的机遇有五个方面:一是把疫情期间中央政府的纾困政策用足
用好来解困,这本身就是发展的机遇,倒逼我们补短板、调结构的机遇。这是一个方面。二
是改革开放的机遇,疫情下,近期中央作了土地、劳动力、资本、技术市场和数字经济等五
大要素市场改革的决定,提出了进一步改善营商环境、扩大开放的要求。这些改革开放措施
每年将给全社会带来上万亿元效益。第三是我们国家战略新兴产业集群发展也会带来机遇。
四是新基建的机遇。五是城市群发展的机遇。我们国家推动城市化,城市群、都市圈,包括
京津冀,包括长三角,包括粤港澳湾区,也包括成渝,城市群、经济群,这是国家级大群,
已经形成国家战略的。除了这个国家战略有中央文件发的四个群以外,各个省在搞的比如武
汉地区的群,郑州周围的河南的城市群,西安周围的西咸的城市群,长沙周围的长株潭的城
市群,省一级政府或者中央部委和省级政府一起联动的这种城市群有几十个。从这意义上,
下一轮城市发展在城市群范围内展开的时候也有很多机遇。总之,政策落实倒逼发展的机
遇、改革开放的机遇,战略新兴产业的机遇,新基建的机遇,城市群发展的机遇,总而言之
我们怎么把这些机遇利用好。

  基于时间关系,下面围绕发展、改革、开放、创新讲一下疫情下,今后一个时期我们的
工作重点。

  1、抓好战略新兴产业在方法上要把握的六个要点


  战略新兴产业,原来2014年的文件出来的时候讲了八个行业。去年工信部的文件已经明
确,战略新兴制造业一共是九大行业。说到中国制造2025,战略新兴产业这九大制造业是我
们的目标。怎么抓?就要按照产业链集群的方式来布局来抓,从方法论上来说要注意六个要
点,我知道你们混沌大学读书的都是各地的企业,也包括地方搞招商引资的干部,我更多的
从方法论角度,不是光说一些概念提一些要求,而是说目标定了以后,怎么把中央国家定的
目标跟本地发展结合,从方法论上把关键的环节搞清楚。

  任何战略新兴产业,它都是有一个产业链集群的。这九大战略新兴产业的每一种制造业
的产品都是一个大产品,都是大需求的产品。不仅中国国内有大需求,全世界各个国家也都
需要,这种产品一旦达到标准就是国际化标准、世界性产品。大产品布局的时候,就需要按
照产业链的集群来布。

水平分工

  第一个要点,这样的大产品,你要让一个大企业小而全,大而全来搞是搞不了的,那是
计划经济。华为一年7000亿产值做手机、做服务器、路由器,它这个手机涉及到七八百个零
部件,它是不是自己做;基本一个不做,连手机的组装它也不做,都外包了。那么就有上千
个企业帮它做零件,并不是一个企业做一种零件,一般重要的零件总要两三个企业同时做。
万一哪个企业出问题,客观的、主观的各种问题其他两个企业可以来补,所以他也不能一棵
树上吊死。并不是说成本最低的统统给你做,还是有一个平衡。

  一个服务器上有几千个零件,要比手机零件复杂的多,所以整个华为供应链上的企业有
一万多个,每年开两次供应链大会,上万个企业云集在一起跟着华为转,这就是水平分工。
跨国公司往往既不搞零部件、半成品制造,也不搞产品总装。他们抓住价值链上游的研发设
计,下游的销售结算和售后服务,并通过控制生产性服务过程获取高额利润。这样的水平分
工产业链体系,以市场化方式促进了资源优化配置。不管全球化发生了什么变局,水平分工
这个资源优化配置,成本最低,技术最好,效率最高的这种配置是不能丢掉的。不能因为瘟
疫因为其他理由把水平分工这个概念丢掉,这是好东西,这是第一个要点,就是你不能小而
全、大而全,肉烂在锅里全都自己干。

垂直整合一体化

  第二个要点,水平分工不等于全球布局。因为水平分工,就把产业链分布在上百个国
家,上百个地方去生产。产业链条环节太多,运输距离过长,势必造成物流成本高、运输时
间长,从而增加产业链断链风险。一旦发生全球性事件,遇上不可抗力的自然灾害、社会动
荡等问题,就会打破全球化水平分工的产业链平衡、信息阻断、物流停滞,让原来不同地域
协作优势转变成劣势。为此,有必要将水平分工与垂直整合相结合,形成产业链集群。这种
集群合理的做法就是集装箱卡车三个小时内的车程半径范围,形成一个集群化的基地,可能
把他的产业链70-80%本地化了。剩下的零件还是在全球其他地方做。这是第二个概念,“垂
直整合一体化”。它的好处是避开半个地球之间运来运去的物流成本,还有时间成本。减少
各种意外的自然灾害或者人为破坏造成的产业链断裂。产业链集群依然要发挥全球化水平分
工的特点,而不是由一个企业大而全、小而全地搞产业链体系。也不是什么都是在一个地区
自力更生,肉烂在锅里,让本地企业大包干。产业链集群还是要让全球最优秀企业分别来生
产各种零配件、半成品以及最后的产品集成总装,产品收益还是由各国企业分享,水平分工
与垂直整合并不矛盾,而是更高层次的全球化。最后形成了垂直整合一体化,里面的一千个
企业还是世界各国的是水平分工,国际化分工,全球化分工,但是相对集聚在一个基地上,
这是第二点,垂直整合一体化。

价值链集聚

  第三个要点,随着产业链的垂直整合,它的价值链上的企业也会集聚到位。我们讲产业
链是讲制造业的上下中游,上游是原始的零部件,中游是半成品件,下游是成品组装。但是
在制造业的上面是服务业,这个服务业在上游是研发设计,是品牌设计,包括零部件设计这
是服务业的上游。服务业的中游是第三方物流、仓储等等。那么也包括产业链金融,各种制
造业企业的金融融资配套等等,所以仓储、物流、供应链金融等等这是中游。下游是销售服
务,金融结算的服务,售后维修,售后服务,也就是下游。

  这个服务业的上游下游中游,业内称为价值链。也就是说伴随着制造业的上中下游同样
有一个价值链的上中下游,就是服务业的上中下游,这个服务业的上中下游都是小企业,都
是知识化的、附加值极高的、人不多的、写字楼的公司。这些公司本来是可以坐落在全球任
何城市的写字楼里,然后打打电话电信传输可以很分散的。但是一旦产业链集群形成了,七
八百个上千个企业集聚在几百平方公里的一个区,为了方便,价值链上的这些服务企业也会
把总部,把营业点放到你这个基地上来,也会形成集聚。这是第三个概念。

选址2+5

  第四个概念,就是所有的聚焦点的确定,是根据“2+5”的概念形成的,所谓“2”就是
这个布局,大的概念上布在欧洲、布在美洲、布在美国还是布在亚洲、布在中国,是根据销
地产、产地销的两个原则来确定的。有的产品,像汽车是一个大件,你把汽车一千万辆在美
国生产,轰轰烈烈的轮船、火车、汽车运到世界各地,运输成本极高。最合理的是在销售地
需求端建工厂叫销地产。一般美国人日本人在中国销售汽车就到中国来搞企业。同样我们要
把中国品牌汽车在欧洲、非洲销售也要在那边建厂,在中国建厂卖到全世界出口运输,运输
成本太高,少量可以,多了不可以,这是一个。

  我们现在整个中国一年生产两千万辆汽车,在中国销售,这些企业都在中国,有合资企
业、独资企业、民营企业等等。当然我们也有差不多两百万辆汽车从国外进口,从欧洲、美
国、日本海上运输过来。这个往往因为品牌多、数量少、价格贵,是一百万一辆,两百万一
辆的豪华车,国内消费量并不大,建一个工厂大规模制造卖不掉,就在原产地在美国、日
本、欧洲生产了然后运输过来。

  产地销就是指在某地造的,销到全世界,这种产品往往是运输比较轻的,一个地方一个
基地就能生产非常大的量,全球都需要,运输也还方便。比如电子产品,重量轻、体积小而
附加值很高,适合于空运,对航空费用不敏感。就可以采取产地销。比如说手机就有产地销
的概念,一个基地就生产一亿台,那全球一年销售20亿台,那么中国一年就可以生产十几亿
台,深圳就有6亿台手机,重庆一年也2亿多台,接近3亿台,郑州有1亿多台,所以整个中国
加起来十多亿台,全球一年也就销售20亿台。我们生产十几亿台里面,中国自己吃掉用掉六
七亿台,还有六七亿台销到全世界。由于“轻、小、贵”,可以来一个产地销到全世界去。
总之,根据产品特性定位以后,不管你是销地产,还是产地销,找基地的话应该考虑五个条
件:一是交通枢纽的条件,物流运输的条件;二是整个制造业产业链配套营商的条件;三是
劳动力供应的条件,劳动力不仅仅是农民工,还包括知识工人白领等等,包括他的劳动力成
本,包括他的技能;四是要素成本,各种能源水电气的费用等等这种要素的成本;五是营商
环境,也就是政府的工作效率。

  要说中国比其他国家有竞争力的,比如说亚洲地区,我们的生产设施好,劳动力丰富,
特别是中国的劳动力不仅勤劳丰富,而且守纪律素质更好,比印度、越南都要好的多。去过
越南的好多回来了,不是因为疫情瘫痪,而是因为最后发现它的营商环境还是有问题的。基
础设施配套,或者技能组织能力等等,特别是政府的效能。我们中国地方政府31个省,400
个地市州,几千个县,还有几万个开发区,代表政府运作的系统在招商引资方面应该说总体
上是效率极高,个个都是小老虎、发动机,这是第四个方面,选址的概念。

营商环境

  第五个要点,当然就是营商环境的国际化、法治化、市场化,因为你的基地总是为全球
企业服务的,国内法、国际法,WTO的规则和FTA的规则都要是一体化的到位。再有就是法治
化、市场化的,不是人治的行政管理制度。

选对大产品

  最后一点就是对产业链集群,应该看到并不是什么东西都要搞成产业链,战略新兴制造
业的九大新兴产品应该集群化,因为它是大产品。

  人类社会每过20年会冒出五六种大产品,这种大产品,就是这20年里面进入千家万户,
不管穷人富人,家庭往往都配置的标志性的产品,一个家庭的标志性的产品。

  比如说六七十年代,那时候家庭的几大件是手表、自行车、收音机、缝纫机。日本在
50、60年代就生产这些东西,搞的非常发达,整个世界也是这些产品。

  到了八九十年代家庭的四大件,新的四大件:空调、冰箱、洗衣机、电视机,还有照相
机、录像机。这个又形成了四大件、五大件。那时候八九十年代哪个城市能做这四大件,都
是算发展比较快的,所以广州、天津、上海、北京都是生产这些四大件的基地。

  新世纪初以来的20年,新的四大件是轿车、手机、电脑和液晶面板的大屏幕彩电。这个
时期能做冰箱、空调、洗衣机也还是很好,但落伍了。青岛有海尔在,冰箱、空调、洗衣机
都做,做的量也不少,但是它已经不是领航的了。青岛制造业最近几年有点落伍,仔细一想
它新时代,这20年主要需求的四大件,汽车没有,液晶面板的大彩电没有,手机没有,笔记
本电脑没有,进入千家万户的这四大件都没有。

  我自己预计,2020年以后,今年以后到2040年世界又有新的四种五种的大件出来,这四
大件、五大件都在我们刚刚讲的战略新型兴制造业里边,我讲这个话的意思,凡是和这个有
关的项目,生产量都是极大,投资规模也很大,市场是全球化的,生产基地是大规模集群化
的。

  这六个要点把握住了,就能把一个地区的这个机遇给抓住。这是第一个。

  2.新基建


  第二个发展中的重点就是新基建,就是我们讲的互联网经济、数字经济。这个新基建我
刚刚已经说了本质上是大数据、云计算、人工智能、区块链、物联网在5G背景下这些运转。
这些运转各有各的功能。

新基建本身创造价值

  什么叫云计算?就是数据处理中心,这个东西有三大功能。一是存储能力,二是计算能
力,三是通信能力。云计算功能讲的就是这三大能力,他也用这三大能力收费,任何人跟云
计算一联系,存储资料要收存储费。通信就收通信费,要计算,人工智能计算,把大数据放
在那里的资料计算使用,当然也要费用。

  大数据有静态的、动态的,以及使用之后反复叠加的。一个巨大的大英博物馆的数据是
静态的,假如有一千个指标每一秒采一次就一千个数据,一天有多少秒,一年有多少秒,然
后就这么一千一千的叠加,这是动态的叠加。还有这些动态、静态的大数据不断的被人使
用,每使用一次就叠加一个使用过以后的新数据,数据作为一种资源是用之不尽的可以反复
使用的,不像石油资源使用一千吨就少了一千吨,数据资源可以反复使用,越用越多的,这
就是大数据的魅力。

  人工智能是干什么的?是把数据变信息,把信息变知识,把知识变辅助决策的工具。在
一堆服务器里面存储的数据都是杂七杂八的数据,要变成有用的信息是要过滤的。把数据变
成有益的信息,是人工智能过滤的结果。有了信息你整天看信息,看了五小时手机的信息,
你可能什么都没记住,所以千万不要让小孩每天背着手机去小学、中学读书。现在小学有一
个规定进了学校手机都收掉,都是很正确的,太多的信息看了以后都是一堆垃圾。(大数
据)信息要变成知识是需要人工智能通过不断挖掘推送进行转换的。有了知识,不一定能做
出合理的选择、决策,把知识要变成决策的依据这个过程,又需要人工智能进行深度学习、
模拟识别、仿真比对等各种工具辅助决策。所以人工智能在知识变成决策,变成智慧判断的
过程中发挥作用。云计算、大数据、人工智能每个东西都有它各自的功能。

  互联网、移动互联网、物联网干什么的,相当于是把人的大脑信息,人工智能大脑的信
息跟各个终端联系起来通信传递。

  区块链是什么?区块链使信息系统具有开放性、防篡改性、匿名性、去中心化及可追溯
性。我们说的区块链的五大功能就相当于人的基因的功能。人的基因每天细胞分裂,一百年
传宗接代,人的基因既会变异又会保持稳定性,可追溯。从这个意义上区块链相当于基因。

  最终这个大数据、云计算本身就构成了一个人的人体,云计算是一个人的骨架,脊梁
骨;大数据相当于人身上的五脏六腑各种功能器件都挂在脊梁骨上;人工智能是大脑,5G条
件下的互联网、移动互联网和物联网是神经,把信息传递从终端传到大脑,大脑传到终端整
个的通信系统。区块链是基因。整个大智移云、数字化平台就是个活生生的一个人体。

  这个大数据云计算本身就是一个大产业,你把它搞了以后本身就让你有巨大的产值。比
如说云计算就是收费,收计算费、通信费、存储费。大数据收什么?收大数据的资源利用
费,人工智能也要利用大数据来喂养,这个大数据被你使用的时候我收大数据的数据产权的
费用。人工智能就要收人工智能帮你辅助决策计算的费用,这个方方面面本身在中国一旦发
展开来,它本身会产生几十万亿的产值,这是一块。

新基建的颠覆功能

  第二个更神奇的是这个新基建除了投入产出有效益之外,它和任何行业一结合就改造了
任何行业,它有颠覆功能。它和城市一结合就变成智慧城市;和工业一结合变成智慧工业,
订单变成个性化需求订单,通过大数据云计算传递,然后人工智能的辅助决策。最后设计、
制造联系在一起变成一个自动化工厂。所谓现在德国制造4.0,智能化工厂就是这个意思。
这个数字化平台如果跟金融结合就变成科技金融;如果跟我们的物流结合就是智慧的物流。
它反正跟什么结合就颠覆什么。

  所以中央说的新基建:一是在说大数据、云计算、人工智能、区块链、5G本身的投资。
二是说这些东西跟传统的交通合在一起就变成智慧交通,跟城市基建合在一起融合成为智慧
城市。所以中央说的一共三大类,第一类叫数字工程,第二类叫融合工程,实际上就是大数
据对各行各业的颠覆,也包含在里面。第三是说创新工程,说新能源,新的生物医药工程等
等。数字化平台,大数据云计算这些东西为什么会有颠覆功能?怎么能把别的东西颠覆,颠
覆的基因是什么?抽象起来就是一个词,叫“五全”信息。大数据、人工智能、云计算的数
字化的平台,对每一个行业都产生“五全”信息:


  一是全空域泛在的信息,二是全流程持续的信息,三是全场景活动的信息,十几亿人各
方面工作、学习、生活各种场景信息都可以记录下来。四是全智能解析的信息,就是这个信
息不是原始的,它经过智能分析可以产生新的逻辑价值,五是全价值叠加的信息,这是什么
意思?同样一堆资料,为了这个目标使用,使用完了产生一个价值取向、一个效益了,另外
一个目标来了还是这堆数据另外一种排列次序又会产生一个坐标一种分析,一个数学模型一
种结果,又是一种价值。所以这个信息价值是可以不断叠加,不断使用产生一个全价值叠加
的信息。这五种信息在任何一个产业互联网的活动中,都会有这五种信息。当这五种信息一
旦产生,在各行各业中就会产生资源优化配置,产生效益产生新的生产力,这就是我们说的
颠覆性的功能。

理解5G的意义




  讲了这一堆有点在像讲科普的概念,今年本质上可以叫做5G背景下的大数据、云计算、
人工智能、物联网、区块链的一个元年。这个元年也就是产业互联网、工业互联网运转的第
一年。为什么?因为有个概念,如果没有5G推出来,工业互联网只能是幻觉,是课堂里讲的
逻辑,在实际的生活中无法应用,因为工业互联网也就是我们说的车联网,自动化驾驶、无
人汽车、无人飞机。各种各样人工智能的系统,这个系统一定要物联网,全方位的终端检
测,还需要有非常快捷的反应,需要有非常大的通信量,非常快的通信量,需要安全可靠。
它跟消费互联网我们拿着手机买什么吃的东西,用的东西快五秒,慢五秒都无所谓。但在自
动驾驶里面,一个毫秒上的延误就可能造成一场事故。所以没有5G的情况下这些都是幻觉,
都是理论思维。去年,5G一出来,5G的通信量比4G速度快一百倍,他的时滞延迟、响应的时
间要比4G快一百倍,可以全时空的泛在,又可以非常低的成本,非常高的安全系数,非常低
的能耗。有了5G,才有了物联网生存的物理基础。这些物联网的终端放在各行各业的空间
里,它要不断的释放信号,它一放两三年自己能吸收能源,或者有了能源以后可以非常长的
时间才需要再充电或者要更换,这样才有实际的使用价值。所以5G背景下物联网才有效,物
联网有效了,产业互联网、工业互联网才到位了。所以我们说去年6月中国工信部释放5G,
是5G元年的标志。

  第二,区块链也上来了,第三,这个疫情,现在这次瘟疫病毒灾害,使得各行各业断裂
或者停摆。有一样东西照样发展、而且时来运转、反而趁势而上,就是互联网通信,在这个
意义上我们中央把这个行当作为现在疫情下中国的战略举措,既有十年,二十年,三十年的
前瞻性,又有当下最最需要的迫切性和市场的需求特性。可以说今年这一块市场的需求量比
去年增加几倍。杭州在各行各业都负增长5-10%的背景下,最后杭州的GDP能够正增长,尽管
2%的正增长,但其他都是负,他通过互联网经济对冲后,还有2%,非常不容易。靠什么?就
是互联网经济,这个是一块。

  关于云计算,我要纠正一个长期误导的概念:一说云计算就认为应该放到内蒙古,放到
新疆,放到沙漠里去,因为能耗太高要冰冻的地方搞,因为能耗太高放到有能源的地方搞,
总之不应放在大城市中。这种话八九十年代说都对, 90年代服务器刀片用现在的眼光看属
于傻大黑粗。那个时候一个刀片的机架群放在占地像篮球场这样大的一幢楼里,现在其实就
是一个房间,一个几十平方的房间刀片就把以前一个篮球场这么大的机房给覆盖掉。所以在
这个意义上现在这个能耗不是那么重要的事。

  我举个例子,日本2009年前的十年,欧洲、美国的云计算、大数据的数据处理中心,几
百万台服务器就放在日本。2009年9月海啸之后,核电站事故后,大家发现日本又地震又缺
电不安全,一下子把日本作为欧美的大数据计算基地给颠覆了,所以2009年以后几百万台就
搬家,搬到哪去了,香港搬了一块,新加坡搬了一块,马来西亚吉隆坡搬了一块,因为那个
地方搞了一个数据谷,金融区,还有印度搬了一块。中国没搬,原因是什么?当时我们中国
不够开放,对数据处理中心建设不对外资开放。就在去年国务院发了一个文件,这个文件就
是对外公布了数据处理中心建设对外开放,外资可以来投资来建设,这是一个重要的行业开
放。

  我讲这个概念就是说这个行当值得干,香港都在干,新加坡也干,我们为什么不干呢?
马云、马化腾也不能光为自己的阿里腾讯需要多少服务器就装多少,实际上除了自己公司需
要的一百万台、两百万台服务器的数据中心之外,也可以为天下其他的公共服务来建。总而
言之在未来十年大数据云计算数据处理中心、物联网、5G的基站等新基建是一个达十万亿规
模的巨大的新基建。2019年全世界共有180个10万台服务器规模以上的大型数据处理中心正
在建设中,但这还远远满足不了全球对数据中心的要求。保守估计,我国未来五年需要的数
据服务中心服务器运行规模1000万台以上,这至少需要5000亿人民币以上的投资。再加上数
据中心配套的电力、机房等基础设施,加起来要10000多亿元规模。未来我国大概需要600万
个5G基站,与之配套形成的产业链规模至少10000多亿元。中国现在有大约100个行业,上百
个行业背后是上百个产业互联网或物联网。随着5G、云计算、大数据应用,这些互联网、物
联网背后的企业、设备都要安装配套的数据采集设备、监控设备、检测设备、通用设备等,
这就形成了上万亿规模的配套芯片等软硬件产品,这些设备与外界建立联系过程中进一步传
递、放大对配套设施的需求,于是背后又是几万亿的软硬件配套支持。也就是说,仅仅从数
据处理中心、5G基站、物联网等方面来看,新基建至少有10万亿人民币的空间,带动经济生
长作用是非常大的。

  疫情以后的世界,大家当前都是揣测,但有一点在跨国公司调研中较为明显:疫情促使
下一阶段的产业更重视数字基建,即云计算、IOT、远程等。中国恰巧正在5G、数据中心、
IOT等数字基建上加速,未来的商业基础设施或许优势得到加强而非削弱。

  本文原发于微信公众号 混沌大学

 樓主| 發表於 7/5/2020 10:10 | 顯示全部樓層
【調查疫情】歐盟官員稱未輕信中國信息 「我們絕不幼稚」
國情動向 17:46 2020/05/06

新冠肺炎疫情肆虐全球,多國要求中國透明交代處理疫情信息,部分更揚言要調查疫情起源。德國之聲報道,歐盟工業委員布雷東(Thierry Breton)周二(5月5日)表示,歐盟未輕信中國有關新冠病毒的信息,回答相關提問時強調,「我們絕不幼稚」。
值得注意,美國一直質疑中國隱瞞新冠肺炎疫情,據報正施壓歐盟支持調查中國應對疫情及源頭,但歐盟試圖避免偏向任何一方。
不過,歐洲也出現越來越多的聲音,要求中國提供有關新冠病毒疫情爆發的更多信息。英國近日亦指出,中國需回答有關疫情的問題,並保持透明開放。
此前,《紐約時報》報道,在北京的大力施壓下,歐盟官員在一份告記錄各國政府如何推動有關新冠病毒疫情虛假信息的報告中,減輕了對中國的批評。 歐盟外交和安全政策高級代表博雷爾(Josep Borrell)上周否認指摘,表示沒有屈服於中國的壓力。
他上周接受法國報紙採訪時表示,有需要對疫情起源進行獨立調查,但要置身中美戰場之外。











中國長征五號B運載火箭 搭載的柔性充氣式貨物試驗艙返回出現異常
社會熱點 16:40 2020/05/06

央視報道,中國長征五號B運載火箭,搭載新一代載人飛船試驗船和柔性充氣式貨物返回艙試驗艙,周二(5月5日)傍晚6時在文昌航天發射場點火升空,約488秒後,載荷組合體與火箭成功分離,進入預定軌道。報道指出,首飛任務取得圓滿成功,實現空間站階段飛行任務首戰告捷,拉開中國載人航天工程「第三步」任務序幕。
不過,新華社今日報道,據中國載人航天工程辦公室消息,長征五號B運載火箭搭載進行首次試驗驗證的柔性充氣式貨物返回艙試驗艙,6日在返回過程中出現異常,專家正在對相關數據進行分析。
0505018_1024.jpg
[size=0.85em]▲ 中國長征五號B運載火箭首飛成功
長征五號B運載火箭,是以長征五號運載火箭為基礎改進研製而成,主要承擔中國空間站艙段等重大航天發射任務。
長征五號B運載火箭全長約53.7米,芯一級直徑5米,捆綁4個直徑3.35米助推器,整流罩長20.5米、直徑5.2米,採用無毒無污染的液氧、液氫和煤油作為推進劑,起飛質量約849噸,近地軌道運載能力大於22噸,是目前中國近地軌道運載能力最大的火箭。
央視報道稱,長征五號B運載火箭首飛成功,驗證了火箭總體方案、各分系統方案的正確性、協調性,突破了大尺寸整流罩分離技術、大直徑艙箭連接分離技術、大推力直接入軌偏差精確控制技術等一批新技術,為中國空間站在軌建造任務奠定重要基礎。



















中美疫戰內幕:46歲白宮「國安少帥」主導對華心戰
國情動向 13:00 2020/05/06

0505_1024.jpg
[size=0.85em]▲ 【中美 疫情】揭中美疫戰內幕:白宮「國安少帥」主導對華心戰
中美關係因新型冠狀病毒肺炎(新冠肺炎)疫情急墮谷底,兩國一度以「美軍播毒」與「中國病毒」互相攻訐,美國總統特朗普隨後更揚言中國隱瞞疫情、將調查追責。美國《華盛頓郵報》揭開這場激烈疫戰內幕,在特朗普背後主導美國對中國進攻的,是一名年僅46歲的的鷹派悍將:他的名字叫博明(Matthew Pottinger)。
中方已多次表明,中國沒有隱瞞疫情,至於病毒起源要相信科學論證,目前證據表明病毒源於自然,而非實驗室。
中國外交官此前曾宣稱,懷疑新冠肺炎疫情是「美軍播毒」--美軍赴武漢參加世界軍人運動會時,把身上病毒帶到中國。
中方已多次表明 沒有隱瞞疫情
《華盛頓郵報》引述知道博明想法的消息人士說,博明相信中方這一舉動,是從事大規模的掩飾以及「心理戰」;事實上,中國的官媒也喊「武漢病毒」達數周之久,其後才作出改變,世界衛生組織接著「正名」為新冠肺炎,這種改變令人生疑。
根據匿名的知情人士,博明深信北京當局對疫情的處理是「災難性的」,以及「全世界都因中國內部治理問題遭連帶傷害」。
值得注意是,博明早在1月已在特朗普政府制定抗疫策略中,發揮重要角色,例如取消部分中國航班等;其後,他又支持特朗普凍結資助世衛組織,同時推動情報單位採取行動,調查在保守派之間盛行的的陰謀論--病毒是否來自武漢實驗室。
博明曾當記者 當年採訪過沙士
博明這些舉動,與他的經歷有關。他曾當過記者,1998年至2001年擔任路透社駐北京通訊員,隨後出任《華爾街日報》駐中國記者。其間,他採訪過2003年沙士SARS疫情新聞,因此對中國處理疫情持不信任態度。
博明其後於2005年加入海軍陸戰隊,曾在伊拉克和阿富汗擔任軍事情報官。因與保守派人脈,退役後他轉而從政,2017年被特朗普首任國安顧問佛林招攬到華府,他當時在外交政策菁英圈裡並不出名。
博明的立場較趨近強硬派,但他沒有那麼強烈的意識型態,且對指揮體系抱持軍事風格的尊重,安於不在鎂光燈下,很小心不搶白宮西廂辦公室大人物的鋒頭。
美國國安系統新星 左右特朗普決策
這些特質有助他撐過三任國安顧問並獲得升遷,去年,他由亞洲事務資深主任升成第四位國安顧問奧布萊恩(Deirdre O'Brien)的副手。
曾與博明共事的官員形容,他非常謹慎,「除非總統明顯同意,不會大力推動什麼事」,「看起來不像在引導總統,但當總統要做決定,他已做足準備」。












以流利中文警示中國 46歲白宮「鷹悍」博明如何成美中角力軍師(有片)
國情動向 19:47 2020/05/05

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美國白宮副國家安全顧問博明(Matthew Pottinger)昨日以漢語普通話發表「五四運動」101周年演講,回顧「五四」歷史、借題展望美中關係未來。這是首次有美國的政策制定者,以中文在白宮向中文讀者發表演講。在中國工作許久、對國情頗為了解的博明,還推動了多項對華鷹派政策。
曾當駐華記者 自稱被中國政府打手毆打
據BBC(英國廣播公司)報道,現年46歲的博明,大學時期學習中文與中國研究,1998年至2005年擔任路透社與《華爾街日報》駐華記者。他之後參軍,成為美國海軍陸戰隊的情報人員。退役後又涉足商界,還創辦過一家調查中國企業的商業調查公司,於2017年加入國安會主管亞洲政策,是如今白宮高層官員中僅有的「中國通」。
博明在2005年給《華爾街日報》的一篇觀點文章中寫道,他在中國工作時屢遭騷擾,包括採訪信源時被政府情報人員錄像、被警察追趕時被迫把採訪筆記丟到馬桶裏沖走、在北京的一家星巴克咖啡店被「政府打手」毆打。如今,外界多將博明對中國的鷹派看法,歸咎於他擔任駐華記者時遭遇的種種不快。
疫情發生後,美國政府推出了多項針對中國的政策,包括中國停飛令、以「武漢病毒」稱呼covid-19、停止資助世界衛生組織,乃至中止美國和平隊的中國項目、下令中國官媒駐美機構裁減中籍員工等等,博明被認為是上述鷹派政策的重要背後推手。
曾採訪沙士 認為今次病毒源頭有相似處
在SARS期間,當時身為駐華記者的博明,是第一個致電中國外科醫生蔣彥永的外媒記者。蔣彥永當年揭露了中國SARS疫情真實情況,引發全球輿論關注。憑借報道SARS累積的經驗和人脈,博明很早就察覺到新冠病毒疫情的嚴重性,並與採訪SARS時結識的香港流行病學家通話,還懷疑病毒可能來自武漢病毒研究所。
在SARS疫情退散後一年,博明曾經報道北京與安徽再發多宗非典型肺炎,源頭可能是實驗室洩露了用於研究的SARS病毒。這一經歷顯然影響了他對當下新冠病毒疫情的分析。
此觀點顯然也影響了總統特朗普與國務卿蓬佩奧,兩人近日頻頻表態,稱有「大量證據」說明病毒源頭是武漢病毒研究所,但並未公開任何證據。
BBC報道指出,病毒源頭依然未知,但顯然博明在白宮的地位將得到進一步鞏固,至少在特朗普任內,持續塑造美國的對華政策。











廣告被指影射原子彈爆炸 小米日本致歉:已刪除
社會熱點 00:36 2020/05/07

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內地手機廠商小米近期發布Redmi Note 9系列手機,小米國際發布了相關廣告,片中展示手機快速充電性能時,用上「胖子」、原子彈爆炸場景等元素,被指是影射日本遭原子彈爆炸,引發日本網民不滿。小米日本官方Twitter(Xiaomi Japan)發文致歉,表示已刪除相關片段,將防止類似事件再次發生。
據網上消息,涉事的小米廣告中,一名男子吃下「電池壽司」後,漲成大胖子衝破屋頂、飛上天空,背景有指是「東京淺草」,後來畫面出現爆炸、蘑菇雲的場景。
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翻查資料,1945年,美國向日本長崎投放代號為「胖子」(fat man)原子彈,後來日本宣告無條件投降,二戰結束。
小米日本今日在Twitter表示,這次針對海外市場的最新產品促銷包含了未慎重考慮的內容,該片段已經刪除。聲明稱,小米尊重世界各地的用戶和文化,在宣傳新產品時,將更貼近用戶,會努力防止類似事件再次發生,解決問題。












把飛機的速度錶拔掉???比較安心。。。;)
【兩會2020】彭博:中國據悉考慮不設今年GDP增長數字

國情動向 08:16 2020/05/07

彭博通訊社報道,鑑於全球冠狀病毒大流行帶來的不確定性,中國領導人正考慮不設今年經濟增長數字。
內地本月底召開全國兩會,按過去慣例,年度GDP目標會在政府工作報告中列出。去年中國GDP的目標範圍是6%至6.5%。
央行貨幣政策委員馬駿此前表示,受新型冠狀病毒肺炎疫情影響,今年GDP增速很難實現6%的目標,實現4%至5%增速的難度也很大,建議中國今年不再設定GDP增長目標,否則可能會綁架宏觀政策,最後被迫搞「大水漫灌」。
中國首季度GDP按年下跌6.8%,為1992年中國開始公佈季度GDP數據以來首次出現負值。根據彭博社調查的經濟學家的預期中值,中國全年經濟增長可能會放緩至1.8%。










【中美角力】特朗普與普京似欲泯恩仇 中國恐成輸家?
國情動向 09:31 2020/05/07

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[size=0.85em]▲ 【中美角力】特朗普與普京似欲泯恩仇,中國面臨挑戰。
新冠肺炎疫情令中美關係墮入低谷。在此敏感時劇,美國總統特朗普在過去一個多月間,先後多次與原本「死敵」俄羅斯總統普京互動,最新一次是兩國發表「易北河會師」聲明,重溫75年前美蘇共抗納粹的情誼。觀察人士提出,這些舉動絕不是偶然,美國對俄關係回溫,頗連橫合縱、加碼牽制中國之意。
特朗普(Donald Trump)與普京(Vladimir Putin)代表的中美兩國,是在4月25日發表聯合聲明,紀念第二次世界大戰期間的美蘇軍隊易北河會師(the River Elbe )。聲明表示,美蘇軍隊這次會合,預示著納粹政權的最終失敗。
特朗普與普京聲明 重溫美蘇昔日情誼
聲明紀念的事件,發生在1945年4月25日,美國的一個四人小分隊與蘇聯紅軍的先遣部隊在德國東部易北河上的一座廢橋上會面握手,成為二戰盟軍會師的標誌性一刻。隨著反攻,納粹德國5月8日宣佈無條件投降。
聲明明確提到, 「易北河精神」是摒棄分歧,建立信任和為更偉大事業通力合作的典範。
值得注意是,美俄對上一次發表「易北河會師」紀念聲明已是2010年,而過去數年,美俄關係沒有最壞、只有更壞,其中體現於:
其一,2014年俄羅斯吞併克里米亞,包括美國在內的西方國家制裁俄羅斯
其二,特朗普一直指責俄羅斯干預了2016年美國大選
其三,美方指責俄羅斯違反《中程導彈條約》,美國以此為由退約
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[size=0.85em]▲ 發生在1945年4月25日,美國的一個四人小分隊與蘇聯紅軍的先遣部隊在德國東部易北河上的一座廢橋上會面握手,成為二戰盟軍會師的標誌性一刻。隨著反攻,納粹德國5月8日宣佈無條件投降。
但如今,美俄這兩個長期處於對立狀態的國家,卻及表聯合聲明,重溫二戰共克困難的情誼,不僅卻頗有互釋善意的味度、甚至展示能泯恩仇的姿態。
更甚者,美俄這次不是近期惟一的互動。4月11日,特朗普和普京就石油減產等問題通了電話。有指在特朗普干預下,莫斯科最終接受了沙特倡導的減產協議。
美俄首腦過去一個多月密集互動
而3月30日,特朗普又與普京通話,表達共同應對新冠肺炎疫情的意願。原本對立的美俄首腦,如今卻在一個月內多次互動,相較於中美、中俄首腦各只有一次通話的頻率看,令人確信這絕非偶然。
觀察者指,一場新冠肺炎大瘟疫,令中美關係進一步冷卻,甚至擴大對立。其中,中國外交官一度質疑「美軍播毒」,美方以「中國病毒」之還擊;而特朗普近日接連聲稱要調查中國疫情起源、揚言要以關稅懲罰中國隱瞞疫情,更令中美緊張關係火上澆油。
在此背景下,美國近期屢向俄羅斯釋善,頗有拉攏俄羅斯、向中國撬牆腳之意,為下一步加碼牽制中國作準備。
美國欲拉攏俄羅斯 牽制中國?
事實上,美國今次以疫情、經濟利益、歷史情誼三方面入手,更能超越意識形態,與俄羅斯化干戈為玉帛。
當然,美國這個「聯俄制華」如意算盤能否打響,目前尚是未知之數,尤其特朗普拉攏敵人俄羅斯,國內保守份子會視之為「與魔鬼共舞」,相信或會遇到阻。
但無論如何,中國宜認清形勢及早應對,免在中美大角力中輸一仗。











虎門大橋連續第二日出現波動 專家指原因需等測量數據結果(有片)
社會熱點 09:05 2020/05/07

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虎門大橋周二(5日)下午發生異常抖動,官方封閉大橋後,周三(6日)虎門大橋的橋面又出現小幅振動。橋樑設計專家、橋樑風工程研究專家葛耀君教授表示,後續的渦振與昨日發生的首次渦振之間沒有直接關係,具體原因還需等測量數據結果。
據內地《新京報》,廣東虎門大橋橋面在5日下午出現較大幅度的振動,廣東省交通集團有限公司通報稱,係因沿橋跨邊護欄設置的水馬導致渦振,並於當日撤掉水馬。
但6日上午,虎門大橋再次出現振動,振動幅度肉眼可見。從中國天氣網查詢發現,6日上午虎門大橋周邊風力保持在三四級狀態,整體較為平穩。
葛耀君介紹,近兩日的振動均屬渦振,但經與現場人員及其他橋樑專家溝通得知,至6日的渦振程度,相較前一日較輕。
葛耀君說,設置的水馬已被撤掉,因此再發生的渦振與氣動外形的改變並無關係。他推測,更可能是因為橋的某個受力性能發生變化,或橋的機械阻尼、結構阻尼變小等因素。他指,後續渦振的成因,專家組依舊在等測量數據。
6日上午11時許,廣東省交通集團有限公司稱,虎門大橋橋面已基本恢復常態。虎門大橋管養單位已緊急開始對大橋進行全面檢查檢測,同時交通運輸部已組建專家工作組到現場指導,虎門大橋將繼續封閉雙向交通,有關單位正全力加快檢測,爭取儘早開放交通。
虎門大橋是連接廣州市南沙區與東莞市虎門鎮的跨海大橋,屬於大型懸索橋,其主航道跨徑888米,1997年建成通車,1999年通過竣工驗收。去年就有媒體報導,由於虎門大橋段長時間處於超負荷運行,導致虎門大橋懸索橋、輔航道橋東引橋、太平大橋、廣濟2號橋、大涌橋及深灣橋等6處橋樑段存在不同程度的病害。


















【中美角力】除非全球經濟體系瓦解  中美不會發生冷戰2.0
國情動向 09:31 2020/05/07

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[size=0.85em]▲ 專家指,除非全球經濟體系瓦解,中美不會發生冷戰2.0。
新冠肺炎疫情引爆中美唇槍舌劍,美國似乎來勢汹汹,政壇憂慮指中美會因疫症引發冷戰2.0。然而,中美相關專家均認為,中美大規模「脫鈎」幾乎不可能,中美不會因疫情發生「冷戰2.0」,中美也不至於發生軍事衝突。從理性上看,中美陷入冷戰對雙方均無好處,但還要看雙方高層互動結果。
近期,中美就新冠肺炎疫情頻頻搏火,白宮鷹派要聯同歐洲等國向中國追責索償,中國也激烈反擊;在地緣政治上,中美兩國軍機軍艦不時在南海、台海游弋,也令輿論擔心終有一天會擦槍走火。中美陷入冷戰2.0的機會似乎愈來愈高。前白宮前白宮國家經濟委員會副主任威廉斯(Clete Willems)周二表示,美中關係緊張加劇,新冠肺炎疫病大流行惡化這種情況,「這是新冷戰開端」。
此外,據路透社消息指,「中國現代國際關係研究院」上個月初送交給中國高層習近平等人的報告稱,全球反中情緒衝上1989年天安門事件以來新高,美國帶頭鼓吹反中浪潮,北京需要為最壞事態─中美武裝衝突做準備。
中美的衝突是否不可避免?《環球時報》專訪世界冷戰史和當代東亞史研究領域的權威、美國耶魯大學教授阿恩·韋斯塔(中文名:文安立),他認為,中美大規模「脫鈎」幾乎不可能,中美不會因疫情發生「冷戰2.0」。
文安立表示,一些大家習慣認為屬於全球化進程的趨勢將放緩,至少在相當一段時間裡會如此。可能會有越來越多的國家加入這一進程,它們將以相對偏狹的方式追求與捍衛自身的利益。一部分國家和人士還可能會試圖改變全球產業鏈的布局,以此調整世界的經濟格局。比如美國很可能在疫情後推動將一些現在需要進口的商品的生產線轉移至國內。國際經濟格局的改變也將反作用於世界政治秩序。
至於接下來中美關係的走向,文安立堅持,美中不會發生「新冷戰」。但可以預見,兩國間一定會有更頻繁、更持久的衝突。各方看到「甩鍋」已成為這次疫情的一大現象,然而這並不意味著美中間就會發生美蘇冷戰的2.0版,除非其他一些重要因素發生變化,比如兩國同在的全球經濟體系不復存在。
文安立表示,導致「冷戰2.0」或是全球經濟體系瓦解的只可能有兩條路:一是國際金融體系完全坍塌,進而導致全球化徹底喪失動力;二是發生大國間的大規模軍事衝突。兩者他都不認為有發生的可能性。
「所以我們無需太悲觀。我們當然會面臨很多巨大挑戰,尤其是美中關係,但這並不意味著我們就無法戰勝這些挑戰。」因此,現實點來說,中美將在相當長時期裡保持一半對抗一半合作的模式,出於各自利益的考量,兩國會避免全面衝突。中美並非在每個問題上的利益都是對立的,在安全、氣候甚至疫情應對上,兩者有太多共同目標與利益。
中國外交部直屬智庫、中國國際問題研究院研究員郭憲綱也同樣認為,中美未來不至於發生軍事衝突,畢竟中國和冷戰時期蘇聯不一樣。美國近期雖常派軍艦機至南海巡視,但雙方仍克制,也不會在台灣問題上擦槍走火;等美國疫情緩解下來,大選結束,兩國關係會改善。「未來中美關係還是謹慎樂觀」,郭憲綱稱,未來幾年中美摩擦矛盾仍會加深,但合作也會加深。
然而,中美關係未來怎樣發展,目前還有很多變數,重點在於兩國高層未來如何互動。美國白宮內的鷹派仍佔主導地位,中國國內民族主義升溫,均可能引發大家不欲出現的結果。























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